Введение к работе
Актуальность темы исследования. Обеспечение эффективного развития российской экономики в условиях макроэкономической стагнации и снижения инвестиционной активности не представляется возможным в отсутствие активизации деятельности инвесторов, которая позволит сформировать условия эффективного развития хозяйствующих субъектов. В то же время высокий уровень поляризации, свойственный национальной социально-экономической системе, обусловливает фактическую невозможность разработки универсального комплекса мер по управлению инвестиционной привлекательностью, который может быть с одинаковой степенью эффективности реализован в рамках любой мезоуровневой социально-экономической системы. Таким образом, проблема развития системы управления инвестиционной привлекательностью должна быть в первую очередь решена на региональном уровне с их последующей интеграцией, что позволит обеспечить повышение эффективности системы менеджмента региональной инвестиционной привлекательности в рамках национальной социально-экономической системы.
Далее, формирование и развитие территориальных систем управления инвестиционной привлекательностью не представляется возможным в отсутствие эффективных механизмов государственного регулирования соответствующих процессов, среди которых ключевую роль играют инструменты и механизмы управления инвестиционными рисками и инвестиционным потенциалом мезоуровневых социально-экономических систем. В настоящее время, несмотря на активное использование различных методов повышения инвестиционной привлекательности в регионах, сохраняется сложившаяся тенденция поляризованного развития, выраженная в лидерстве столичных регионов по уровню инвестиционной привлекательности, причем данная тенденция имеет склонность к усилению. Таким образом, необходимо формирование комплекса мер государственного регулирования инвестиционной привлекательности мезоуровневой социально-экономической системы, сформированное с учетом особенностей развития его трудового, потребительского, производственного, финансового, институционального, инновационного, инфраструктурного, природного и ресурсного потенциалов, а также с учетом структуры и значимости основных рисков регионального развития. Такой подход должен быть реализован с условием соблюдения принципа обеспечения Парето-оптимальности при сохранении заявленного уровня эф-
фективности управляющих воздействий, реализуемых в рамках мезоуровне-вой социально-экономической системы.
Указанные обстоятельства показывают, что в современных условиях необходимо формирование и реализация на практике научно обоснованного подхода к развитию системы управления инвестиционной привлекательностью на уровне региона. Применение такого подхода приведет к повышению эффективности взаимодействия государства, предпринимательского сообщества и домохозяйств мезоуровневой социально-экономической системы в решении приоритетной задачи повышения инвестиционной привлекательности региона, представляющей собой актуальную для текущего развития российской экономики научно-практическую задачу.
Степень разработанности проблемы. Теоретико-методологическая база исследования была сформирована на основе трудов отечественных и зарубежных ученых, изучавших различные аспекты регионального развития, среди которых значительное место заняли работы Э.Б. Алаева, М. Альберта, Н.А.Апариной, Б.К. Бандмана, Н.Н. Баранского, Х.Блохлигера, В.И. Бутева, А.Л.Гапоненко, Э.П. Гирусова, М.В. Глазырина, А.Г.Гранберга, В.В. Иванова, У.Изарда, Н.Н. Колосовского, А.Лухтала, Н.Д. Матрусова, М. Мескона, Т.Г. Морозовой, Н.Н. Некрасова, Р.А. Попова, А.Н. Ракитникова, Н.М. Рат-нера, И.Е. Рисина, Ю.Г. Саушкина, Н.К. Сирополиса, С.Тейлора, В.Н. Тюрина, Ф.Ушлейда, М.Фримена, Ф.Хайека, Ф. Хедоури, А.И. Чистобаева, В.И. Чистякова, Р.И.Шнипера, Д.Юилла и других, внесших значительный вклад в многостороннее исследование данных проблем.
Ключевым аспектам управления развитием региональных экономических подсистем посвящены работы Л.Л.Игониной, Ю.С.Колесникова, В.И. Клисторина, А.М.Лаврова, В.Н.Лексина, О.А. Ломовцевой, Дж. Литвака, Л.И.Прониной, Д. Сазерлэнда, В.Е.Селиверстова, А.Н.Швецова и др. Структурирование региональной экономики на базовые подсистемы, а также управление их совокупностью, находится в центре внимания современных отечественных регионоведов О.И.Бетина, О.В.Врублевской, В.Н.Каретина, Т.Д.Маковник, В.В.Овчинникова, Л.М.Прокофьевой, А.Д.Смирнова, И.В.Трунина и др.
В экономической литературе научная проработка проблемы привлечения и функционирования инвестиций в России нашла отражение в трудах следующих ученых: В.Д.Андрианова, Л.И.Абалкина, В.В.Артюхова, B.C. Барда, А.С. Мартынова, К. Маркса, Ю.И.Новикова, Ф.С.Тумусова, Б.М. Четыркина, У.Фабоцци, В.В. Шеремета, М. Портера, У.Шарпа, и др.
Методологические и методические вопросы исследования инвестиционного климата и инвестиционной привлекательности нашли отражение в трудах отечественных и зарубежных ученых, таких как И.А. Бланк, С.С. Гуз-нер, Д.Денисон, Н.А.Кравченко, В.Д.Маркова, О.А. Мачульская, А.М.Мозгоев, СИ, Прилипко, В.Г.Ревазов, И.И. Ройзман, Л.А.Рязанов, В.П. Савчук, К.Г. Тусева, А.В. Фоломьев, П. Фишер, В.Н.Харитонова, А.Г.Шахназаров и ряд других.
Ключевые теоретические положения по проблематике управления инвестиционной привлекательностью, соответствующими факторами и рисками, рассматривались в работах таких отечественных и зарубежных ученых и специалистов, как С.Л.Брю, М.Вердникова, Дж.Гитман, Б.Я.Гершкович, А.О.Гуртуев, Б.М.Декранов, Л.Л.Игонина, Б.А.Колтынюк Г.А.Краюхин, И.Р.Макконнел, Я.С.Мелкумов, А.В.Мертенс, В.Д.Миловидов, А.М.Немчин, А.В.Новиков, А.Н.Цветков, и др.
Однако, несмотря на наличие значительного количества работ, посвященных исследованию отдельных аспектов управления инвестиционной привлекательностью регионов, проблемы развития системы управления рассматриваемой сферой остаются в настоящее время малоизученными.
Целью исследования является разработка и обоснование теоретико-методического инструментария и практических рекомендаций по развитию механизмов регионального управления инвестиционной привлекательностью в мезоуровневой социально-экономической системе.
Поставленная цель определила задачи исследования:
изучить понятийный аппарат регионального менеджмента в части управления инвестиционной привлекательностью;
сформировать модель факторного анализа конкурентного потенциала региона, учитывающую результативность управления инвестиционной привлекательностью ;
разработать алгоритм формирования комплекса мер по повышению инвестиционной привлекательности региона;
адаптировать к современным условиям методику оценки инвестиционной привлекательности региона;
предложить матрицу выбора направленной политики предприятий и комплексов региона с учетом уровня инвестиционной привлекательности;
исследовать возможности применения инструментов снижения инвестиционных рисков при реализации прямых инвестиций и провести апробацию данного подхода на примере Республики Татарстан (РТ).
Объектом исследования является система менеджмента инвестиционной привлекательности региона.
Предметом исследования являются отношения, возникающие в процессе управления развитием системы регионального управления инвестиционной привлекательностью.
Теоретической и методологической основой диссертационного исследования явились разработки, концепции и гипотезы, обоснованные в работах по экономической теории, а также в трудах представителей организационно-управленческого направления: регионального менеджмента, операционного менеджмента, финансового, производственного, инвестиционного, инновационного и др. ветвей менеджмента; управления ресурсным обеспечением региона, общей теории систем, экономической социологии и др.
Методологической основой диссертационного исследования являлись базовые принципы диалектики, индукции и дедукции, позволяющие выявить основные характеристики явлений и процессов в их взаимосвязи, определить ключевые тенденции их формирования и развития в поляризованной экономической среде.
Исследование основывается на применении теории системного анализа, экономического анализа, общенаучных методов познания, структурно-функционального, структурно-логического и экономико-математического моделирования, балльно-индексных оценок, рейтинговых оценок, факторного анализа, методов линейного программирования.
Информационную базу исследования составляют сведения официальных федеральных и региональных статистических органов Российской Федерации (РФ) и зарубежных государств, Министерства экономического развития РФ, Министерства финансов РФ, Министерства экономики РТ, Министерства финансов РТ, Министерства промышленности и торговли РТ, данные Российского союза промышленников и предпринимателей, союза промышленников и предпринимателей Республики Татарстан, Инвестиционно-венчурного фонда РТ, специализированных аналитических зарубежных компаний - Standard&Poors, Moody's, рейтингового агентства «Эксперт РА», Института современного развития и др. В работе используются нормативные документы, определяющие принципы функционирования систем управления инвестиционной привлекательностью регионов Российской Федерации. В процессе подготовки работы в качестве информационных источников были использованы монографии, коллективные работы, публикации в периодической печати, материалы научно-практических и научно-методических конференций, информационные ресурсы всемирной сети Интернет и др.
Содержание диссертационного исследования соответствует п. 3. Региональная экономика: 3.10. Исследование традиционных и новых тенденций, закономерностей, факторов и условий функционирования и развития региональных социально-экономических систем и 3.17. Управление экономикой регионов. Формы и механизмы взаимодействия федеральной, региональной, муниципальной власти, бизнес-структур и структур гражданского общества. Функции и механизмы управления. Методическое обоснование и разработка организационных схем и механизмов управления экономикой регионов; оценка их эффективности Паспорта ВАК России специальности 08.00.05 - «Экономика и управление народным хозяйством».
Научная новизна результатов исследования состоит в теоретико-методическом обосновании механизма управления инвестиционной привлекательностью региона, разработке методических рекомендаций и практических предложений по рациональному планированию, организации, диагностике, контролю и координации процессов менеджмента инвестиционной привлекательности мезоуровневой социально-экономической системы.
Уточнен понятийный аппарат управления инвестиционной привлекательностью региона, трактуемого в рамках реализации процессного подхода к управлению на основе реализации концепции устойчивого развития, предполагающего формирование комплекса воздействий по обеспечению Парето-оптимальности в отношении показателей экономического, социального и экологического развития на мезоуровне.
Разработана модель факторного анализа конкурентного потенциала региона, сформированная на основе адаптированной к условиям мезоуровневой социально-экономической системы модели ромба конкурентоспособности, учитывающая состояние стратегии и инфраструктуры, условия спроса на продукцию региональных предприятий, возможности межрегионального аутсорсинга, состояние факторов производства, эффективность управления инвестиционной привлекательностью региона и воздействие мер по повышению инвестиционной привлекательности на состояние элементов модели ромба конкурентоспособности.
Сформирован алгоритм разработки и реализации комплекса мер по повышению инвестиционной привлекательности региона, включающий этапы оценки текущего уровня инвестиционной привлекательности, ранжирования составляющих инвестиционной привлекательности, разработки комплекса мер по повышению инвестиционного потенциала региона и снижению инвестиционных рисков и их ранжирования, реализации предложенных мер, корректировки сформированного комплекса мер по результатам реализации
региональных управленческих воздействий, апробированный на примере регионов Приволжского федерального округа.
Представлена адаптированная к потребностям регионального менеджмента методика оценки инвестиционной привлекательности региона, основанная на модифицированной методике Эксперт РА в части уточнения составляющих инвестиционного потенциала (включающих трудовой, потребительский, производственный, финансовый, институциональный, инфраструктурный, научно-инновационный, природный и предпринимательский субпотенциалы), а также элементов регионального инвестиционного риска (включающего законодательный, социальный, экономический, финансовый и управленческий, коррупционно-криминальныи, организационный риски и риск устойчивого развития).
Разработана трехмерная матрица выбора направленной политики предприятий и комплексов региона, учитывающая уровень привлекательности отрасли, уровень конкурентоспособности предприятия или комплекса, а также уровень инвестиционной привлекательности региона, в рамках которой для каждого из указанных секторов представлена приоритетная стратегия развития хозяйствующего субъекта.
Предложен методический подход к снижению инвестиционных рисков региона, основанный на применении инструментов секьюритизации в процессах управления инвестиционной привлекательностью, в рамках которой представлен метод определения бета-коэффициента при привлечении инвестиций с использованием инструментов управления рисками, экономическая целесообразность применения которого подтверждается прогнозными расчетами.
Теоретическая и практическая значимость работы заключается в том, что основные научные положения и выводы могут стать дополнительным теоретико-методологическим обоснованием для дальнейших исследований в области управления региональными социально-экономическими системами, в том числе в части менеджмента их инвестиционной привлекательности. Положения и выводы диссертационной работы могут быть использованы учреждениями высшего профессионального и послевузовского образования в курсах: «Региональная экономика», «Государственное и муниципальное управление», «Инвестиционный менеджмент», а также в спецкурсах по проблемам регионального развития. На основании научных положений и практических рекомендаций органами государственной власти могут быть разработаны нормативные документы, программы, типовые указания и отраслевые инструкции по управлению развитием региона и его подсистем.
Отдельные положения работы могут служить основой для уточнения стратегии развития Республики Татарстан, а также стратегий министерств и ведомств Республики Татарстан.
Практическую значимость имеют предложенные инструменты диагностики инвестиционной привлекательности региона, а также алгоритм разработки и реализации комплекса мер по повышению инвестиционной привлекательности мезоуровневой социально-экономической системы.
Апробация результатов исследования. Основные положения и результаты исследования были доложены, обсуждены на 5 международных и всероссийских научных, научно-практических конференциях и симпозиумах в 2010-2011 годах.
Результаты выполненного исследования апробированы в процессе преподавания дисциплин «Инвестиционный менеджмент», «Региональная экономика» в Набережночелнинском институте НОУ ВПО «Восточная экономико-юридическая гуманитарная академия».
Разработанные практические рекомендации внедрены и используются в работе ОАО «Нижнекамскшина», что подтверждается справкой о внедрении.
Публикации. Имеются 11 публикаций по теме диссертации общим объемом 4,99 п.л. (авт. - 4,99 п.л.), в том числе статьи в журналах «Сегодня и завтра российской экономики», «Социально-экономические явления и процессы», которые входят в реестр журналов, рекомендованных ВАК РФ для опубликования материалов по кандидатским и докторским диссертациям.
Структура и объем диссертационной работы были определены в соответствии с необходимостью решения поставленных научных задач. Работа изложена на 151 странице, состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы, включающего 137 наименований и таблично-графического материала, включающего 8 таблиц и 5 рисунков.
