Содержание к диссертации
Введение 3
Глава 1. Теоретические основы и формы проявления
экономических рисков 8
1.1. Сущностная характеристика рисков 8
1.2. Классификация рисков и формы их проявления 13
1.3. Причинно-следственные связи потерь и рисков 19
Глава 2. Методологические основы управления
экономическими рисками 27
2.1. Методы и модели управления экономическими рисками 27
2.2. Методология оценки экономических рисков в принимаемых решениях 46
2.3. Концепция "Прибыль-риск" в оптимизации нормы прибыли 65
Глава 3. Управление финансовой деятельностью предприятий в
условиях риска 71
3.1. Особенности экономических рисков в сельскохозяйственном производстве и их последствия 71
3.2. Рейтинговая оценка деятельности предприятий на основе рисков 85
3.3. Бизнес-планирование деятельности предприятий в условиях неопределённости 94
Заключение 112
Литература 114
Приложения 120
Введение к работе
Переход к рынку в Российской Федерации вызвал большие изменения в сфере экономических отношений. Современное состояние российской экономики характеризуется высоким уровнем нестабильности. На жизнедеятельность хозяйствующих субъектов существенное влияние оказывает фактор неопределённости и тесно связанный с ним, фактор риска. Поскольку эти факторы способны парализовать деятельность предприятий, приводить к банкротству, то управление экономическими рисками приобретает всё большую роль и становится одним из важнейших условий обеспечения экономической безопасности хозяйствующих субъектов. В этой связи разработка теории управления экономическими рисками приобретает особую актуальность.
Проведение экономических реформ в России осуществляется в условиях действия многих негативных факторов: значительные диспропорции в структуре национальной экономики, разрыв прежних хозяйственных связей, высокие темпы инфляции, проблемы неплатежей и задержек заработной платы, социальная напряжённость в обществе. В такой обстановке деятельность предприятий, ориентированных на интеграцию в рыночные отношения, сопряжена с большим риском и поэтому
характеризуется высокой степенью неустойчивости и неопределённости. И здесь на первый план выступает система управления экономическими рисками, которая является ключевым с элементом производственного менеджмента, позволяющего прогнозировать и уменьшать возможные негативные результаты в хозяйственной деятельности, а также использовать благоприятные шансы на успех в дальнейшей работе.
Разработка и применение эффективных методов управления экономическими рисками на предприятиях имеет первостепенное значение в условиях всё более обретающей реальные контуры рыночной экономики в России. Развитие рыночных отношений сопряжено с рядом трудностей, специфическими для
современного состояния российской экономики. Очевидно, что предприятиям в обстановке повышенной неопределённости функционировать гораздо сложнее, нежели в условиях развитого рыночного хозяйства.
В реальной хозяйственной практике не бывает безрисковых процессов и явлений. Каждый предприниматель, будь то частное лицо, или руководитель предприятия оценивает степень риска индивидуально, взвешивая выгоды и потери. Развитие рыночной экономики поставило множество проблем по защите бизнеса и
коммерческой деятельности от случайностей, решение которых кардинально может изменить её в положительном отношении.
В этой связи разработка теории управления экономическими рисками является весьма актуальной и даёт возможность в практической деятельности находить пути решения возникших проблем с наименьшими издержками и потерями.
Актуальность данного исследования заключается также в обосновании методов управления экономическими рисками, которые в условиях крайней неопределённости смогли бы обеспечивать надёжное функционирование хозяйствующих субъектов.
Проблемы оценки и управления экономическими рисками находятся в центре внимания как зарубежных, так и отечественных учёных. Их решению посвящен ряд публикаций, в которых авторы исследуют причины рисков, проводят их классификацию и анализ, прогнозирования размера возможного ущерба и нахождения путей полной или частичной их нейтрализации.
В разработку вопросов теории рисков заметный вклад внести такие зарубежные учёные, как Кантильон Р., Кейнс Д.,Кирцнер И., Найт Р., Сэй Ж.Б., Тюмен А., Шумпетер И. С их точки зрения предпринимательство - это субъективный (личностный) фактор воспроизводства, способный на инициативной и инновационной основе, не боясь полной экономической ответственности, идти на риск и особым образом соединять другие факторы производства так, чтобы в перспективе появлялась возможность получения дополнительного дохода.
Среди отечественных учёных, работающих в данной проблеме, следует выделить Баканова М.И., Балабанова И.Т., Гиляровскую Л.Т., Клейнера Г.Б., Половинкина П.Д., Райзберга Б.А., Севрук В.Т., Стоянову Е.С., Хорина А.Н. и др.
Однако обзор их публикаций указывает на отсутствие системного подхода к изучению проблем управления экономическими рисками и их анализу, а именно:
- отсутствует чёткое разграничение между объективными и субъективными экономическими рисками, оказывающими существенное влияние на развитие предприятий и целых отраслей народного хозяйства;
- не в достаточной мере обобщены экономические явления для установления основных причин появления разрушительных действий отдельных рисков на экономику предприятия ;
- отсутствует методика оценки и прогнозирования масштабов и размеров возможного ущерба от экономических рисков;
недостаточно разработаны методы прогнозирования экономических рисков и использования их в управлении производством.
Важность и недостаточная проработанность указанных проблем определили выбор темы исследования.
Целью данной работы является исследование теоретических основ и форм проявления рисков, разработка эффективных методов и подходов к управлению экономическими рисками в
производственной сфере.
Поставленная цель обусловила решение следующих задач:
• изучение сущности экономических рисков и уточнение их классификации;
• проведение комплексного анализа причинно-следственных связей в системе управления экономическими рисками;
• обоснование и выбор системы показателей экономических рисков и методов их расчёта;
• формирование доходов и методики рейтинговой оценки предприятий с учётом проявляющихся рисков;
• разработка методики прогнозирования размера ущерба по специфичным видам экономических рисков и мероприятий по их снижению;
• уточнение методики бизнес-планирования и прогнозирования безубыточности предприятий с учётом экономических рисков, инфляции и производственного левериджа.
Объектом исследования является система экономических рисков, причины возникновения и влияние их на финансовое состояние предприятий в условиях повышенной неопределённости.
Предмет исследования - организационно-экономические мероприятия и финансовые отношения хозяйствующих субъектов по предупреждению и снижению последствий экономических рисков.
Теоретической и методической основой диссертационной работы послужили результаты исследований отечественных и зарубежных учёных в области анализа, оценки и управления экономическими рисками.
В процессе исследования использовались системный анализ, экономико-статистические методы, а также методы экспертных оценок, моделирования и прогнозирования экономических процессов.
В качестве исходной информации в диссертации использовались статистические материалы Госкомстата РФ, Нижегородского областного комитета статистики, Департамента экономики и
прогнозирования, а также материалы бухгалтерской отчётности сельскохозяйственных предприятий Нижегородской области.
Научная новизна исследования заключается в постановке и подходах к решению проблем управления экономическими рисками на современном этапе развития рыночных реформ, обоснованию методов их оценки, а также разработка и применение на практике методики эффективного управления рисками.
Основные результаты, содержащие новизну, следующие:
- уточнена классификация рисков с выделением из них экономических рисков, проявляющихся в сфере материального производства. Это позволило установить причинно-следственные связи между экономическими рисками и потерями, их вызывающими;
- обоснованы методы и на их основе разработаны математические модели управления экономическими рисками;
- предложены показатели оценки экономических рисков и методика их расчёта, что обеспечило определение различных зон критичности в деятельности предприятий;
- разработана концепция "прибыль-риск" в общей системе управления рисками, что способствовало оптимизации нормы прибыли и структуры капитала предприятия;
- уточнена методика рейтинговой оценки предприятий на основе предложенных коэффициентов оценки рисков и системы показателей оценки финансового состояния предприятий и ранжировки их по степени устойчивости;
- на основе предложенных методов и моделей управления экономическими рисками с использованием теории максимизации рентабельности предприятия разработана методика бизнес- планирования, позволяющая оптимизировать основные показатели эффективности деятельности предприятий.
Практическая значимость и апробация выполненной работы.
Полученные в ходе исследования теоретические результаты позволили сформировать совокупность методов, которые являются вкладом в развитие перспективного направления - создание эффективных способов анализа, прогнозирования и управления экономическими рисками в условиях рыночных отношений. Материалы исследования могут быть полезны как для научных, так и для практических работников различных секторов экономики. Кроме того, ряд выводов и предложений может быть использован как в научных исследованиях, так и в качестве исходной базы для разработки прикладных методик в системах управления предприятиями.
Материалы используются в учебном процессе по курсам "Экономический анализ", "Менеджмент", "Ценообразование", "Страхование" и "Экономика предприятия".
Результаты диссертационной работы апробированы в научных публикациях автора, выступлениях на научно-практических конференциях в Нижегородской государственной
сельскохозяйственной академии (апрель 1996 г., апрель 1997 г.) и в Волго-Вятской академии государственной службы (июнь 1999 г.) и изложены в публикациях общим объёмом более 3 п.л.
