Содержание к диссертации
Введение
1. Особенности оргаиизагти и планирования финансовых потоков в кор поративных образованьях
1. Базовые принципы, процессы и циклы финансовых потоков
2. Корпоративное финансирование: составление бизнес планов, отбор проектов и получение инвестиций
3. Планирование финансовых потоков корпоративного образования
2. Анализ .механизмов управления финансовыми ресурсами корпоративного образования
4. Управление оборотными средствами
5. Управление и учет издержек в корпорации
6. Управление денежными средствами
3. Реорганизация финансовых потоков корпоративного образования
7. Управление финансовыми потоками корпоративного образования
8. Подготовка корпоративного образования для получения инвестиций
9. Механизмы оптимизации структуры управления финансовыми потоками
Заключение Список литературы
Приложение
Введение к работе
Актуальность темы исследования. В связи с политическими и экономическими изменениями, произошедшими в России, значительно выросли деловые и культурные связи внутри нашей страны и с остальным миром, что способствовало увеличению контактов между фирмами и повышению количества иностранных партнеров, пребывающих в Россию. Возникла необходимость обеспечения качества взаимодействия между компаниями на должном корпоративном уровне, которая привела к тому, что правительство и некоторые частные корпорации начали пересматривать механизмы инвестирования средств в производственные сферы и сферу услуг.
В результате появились проекты по реконструкции существующих финансовых потоков и строительству новых, изменению структуры управления инвестициями корпоративных образований (КО). Зарубежный опыт управления инвестициями, используемый и адаптируемый нашими менеджерами, формирует на отечественном рынке новый подход к организации финансовых потоков и вносит значительный вклад в процесс повышения уровня финансового сопровождения сделок корпоративных образований сферы производства и услуг.
В этой связи теоретически значимым и практически целесообразным становится изучение процесса внедрения и адаптации иностранных методов хозяйствования, изменивших экономику и организацию деятельности корпоративных образований России, используемые ими методы стратегического планирования и управления, маркетинга, финансового сопровождения и стимулирования продаж. Актуальность проведенного исследования с точки зрения теории и практики состоит в том, что оно направлено на изучение новых явлений в развитии механизмов управления инвестициями отечественных корпоративных образований с позиции применения в них прогрессивных технологий и методов бюджетирования, планирования и организации финансовых потоков.
Степень разработанности проблемы. Сложность, многоплановость и актуальность проблем адаптации иностранных технологий и механизмов управления инвестициями корпоративного образования обусловили большое внимание к ним со стороны ученых и практиков. В ряде работ зарубежных и отечественных исследователей получили освещение различные аспекты развития управления инвестициями компаний. В фундаментальных трудах Д. Ван Хорна, Ф. Котлера, Ж. Ламбена, Ч. Сендиджа, Д. Огилви и др. изложены теоретические и методологические подходы к исследованию проблем управления инвестициями, рассмотрены состав и классификация финансовых ресурсов компаний и методов их организации и управления.
В раоотах российских экономистов В. Аньшина, Е. Голуокова, В. Гончарова, В. Евстафьева, И. Крылова, В. Слепова и др. были сформулированы основные направления адаптации иностранных технологий и механизмов управления финансовыми ресурсами компаний, определены границы, сущностные характеристики и понятия, заложены концептуальные основы регулирования деятельности финансовых потоков в российской экономике переходного периода.
Однако в большинстве этих исследований недостаточное внимание уделено такому аспекту проблемы, как комплексная оценка стратегии внедрения системы управления инвестициями корпоративного образования на практическом примере оптимизации ее составляющих: оборотных средств, учета издержек и денежных средств корпорации.
Поэтому автор считает целесообразным провести комплексный анализ основных направлений совершенствования управления инвестициями корпоративного образования посредством их структурных преобразований с выделением блоков задач по оптимизации оборотных средств, издержек и денежных средств предприятия и создания системы управления инвестициями корпоративного образования на базе механизмов бюджетирования, планирования и организации финансовых потоков
Целью работы является разработка теоретических и методических основ эффективного управления инвестициями корпоративного образования с применением методов бюджетирования, планирования и организации его финансовых потоков.
Для достижения цели диссертационного исследования ставились и решались следующие основные задачи:
определить базовые принципы, процессы и циклы управления инвестициями российского корпоративного образования;
определить и охарактеризовать роль корпоративного инвестирования на практическом примере оптимизации ее составляющих: составление бизнес - планов, отбор проектов, планирование инвестиций;
провести оценку влияния финансовых потоков на разработку стратегии развития корпоративного образования;
-осуществить всестороннее исследование управления инвестициями корпоративного образования в условиях трансформации экономики России и оценить роль стандартов и процедур бюджетирования, планирования и организации финансовых потоков в управлении инвестициями корпоративного образования;
обосновать механизмы организации финансовых потоков корпоративного образования на основе автоматизации управления и создания системы поддержки принятия управленческих решений, критически оценить методы реорганизации управления финансовыми потоками корпоративного образования на примере подготовки получения инвестиций для корпоративного образования ООО «Фирма «Трансэк»;
предложить ряд механизмов оптимизации структуры управления финансовыми ресурсами корпоративного образования посредством изменений в его стратегии эффективности управления и информационного обеспечения с использованием систем оценочных индикаторов: «BCS» (сбалансированная система оценочных индикаторов Нортона и Каплана), «Пирамида результативности» Линча и Кросса, модель «Стейкхолдер».
Предметом исследования являются финансово-экономические отношения в управлении инвестициями корпоративных образований.
Объектом исследования являются финансовые потоки корпоративного образования
Теоретической и методологической основой диссертационного исследования послужили законодательные акты РФ, научные труды отечественных и зарубежных исследователей, посвященные вопросам теории и практики управления инвестициями корпоративного образования в условиях формирования и функционирования экономики рыночного типа. В качестве информационной базы использованы федеральные, региональные и корпоративные статистические и аналитические материалы Госкомстата РФ, Минэкономики РФ, Минфина РФ, материалы научных конференций и семинаров.
Научная новизна диссертации заключается в методологическом обосновании и разработке методических основ совершенствования управления инвестициями корпоративного образования на базе предлагаемых процедур бюджетирования, планирования и организации финансовых потоков с целью выявления эффективных способов создания конкурентных преимуществ корпоративного образования в условиях реформирования российской экономики.
К основным результатам, которые, обладающим научной новизной и выносимым на защиту относятся следующие.
- определена ведущая роль современных технологий, процедур управления инно вациями и инвестициями в ходе оіггимизации производственно-финансовой деятельности корпоративного образования;
разработаны методические основы управления инвестициями корпоративного образования с выделением блоков задач по оптимизации оборотных средств, издержек предприятия и денежных потоков;
даны предложения по улучшению механизмов бюджетирования, методик организации программирования и учета финансовых потоков на основе стандартов и процедур управления инвестициями корпоративного образования;
сформулированы основные направления совершенствования финансового обеспечения и сопровождения системы поддержки принятия управленческих решений корпоративного образования за счет использования бюджетов развития;
определены методические подходы к формированию структуры управления инвестициями корпоративного образования, касающиеся повышения эффективности управления рекламой и информационного обеспечения за счет внедрения систем оценочных индикаторов: «BCS» (сбалансированная система оценочных индикаторов Нортона и Каштана), «Пирамида результативности» Линча и Кросса, модель «Стейкхолдер».
Теоретическая и практическая значимость результатов исследования обусловлена необходимостью конструктивного использования технологий и механизмов бюджетирования, планирования и программирования финансовых потоков. Применение полученных автором теоретических выводов и практических рекомендаций, ориентированных на реализацию стратегии и тактики управления инвестициями корпоративного образования в национальной экономике, способствует обеспечению целей устойчивого развития производственной и социальной сферы российского общества и государства.
Изложенные в диссертационной работе теоретические выводы и практические рекомендации по совершенствованию использования технологий и механизмов бюджетирования, планирования и программирования финансовых потоков корпоративного образования России могут быть использованы в практике деятельности центральных экономических служб РФ (Минфин РФ и др.), а также в ходе индивидуальной разработки и реализации мер по организации управления инвестициями корпоративного образования, направленных на улучшение механизмов развития бизнеса и обеспечение конкурентного преимущества предприятия.
Реализация и апробация результатов исследования. Материалы диссертационного исследования применяются в деятельности ООО «Фирма «Трансэк», финансовой группы «Юситек». Содержание диссертационной работы отражено в двух публикациях общим объемом 1 п.л.
