Содержание к диссертации
Введение
1 РЕГИОНАЛЬНЫЕ РИСКИ В СИСТЕМЕ БАНКОВСКИХ РИСКОВ 9
1.1 Состав и содержание системы банковских рисков 9
1.2 Понятие и классификация региональных рисков 23
1.3 Характеристика основных элементов системы оценки региональных рисков... 39
2 ОЦЕНКА РЕГИОНАЛЬНЫХ РИСКОВ РЕСПУБЛИКИ ДАГЕСТАН 65
2.1 Идентификация региональных рисков Республики Дагестан 65
2.2 Оценка отдельных видов региональных рисков Республики Дагестан 98
2.3 Оценка совокупного регионального риска Республики Дагестан 119
3 ОСОБЕННОСТИ РИСК - МЕНЕДЖМЕНТА БАНКА С УЧЕТОМ РЕГИОНАЛЬНЫХ РИСКОВ 125
3.1 Основные направления учета региональных рисков в системе риск-менеджмента коммерческого банка 125
3.2 Способы защиты банка от воздействия региональных рисков 134
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 144
ПРИЛОЖЕНИЯ ..150
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ 178
- Состав и содержание системы банковских рисков
- Идентификация региональных рисков Республики Дагестан
- Основные направления учета региональных рисков в системе риск-менеджмента коммерческого банка
Введение к работе
Специфические природно-экономические и социально-исторические условия предопределяют особую и весьма важную роль региональных факторов в экономике и общественной жизни России.
Поэтому, вопрос устойчивости банковской системы имеет не только общероссийский аспект. Все большее значение приобретают проблемы поиска эффективной системы управления на уровне отдельных регионов, так как значительная часть (более 50%) коммерческих банков сосредоточена на территории всей страны. Региональный аспект управления банковской деятельностью имеет специфическую природу, учитывая разнообразие политических, экономических, социальных, правовых, техногенных условий функционирования самих банков и их клиентов.
Эти условия включают многообразие региональных рисков, которые повышают уровень традиционных банковских рисков, обуславливающих необходимость их учета в повседневной банковской деятельности. В этой связи исследования механизмов управления деятельностью банковской системы на уровне региона с позиций обеспечения эффективного устойчивого функционирования региональной банковской системы являются особо актуальными.
Значимость этой проблемы обусловлена также необходимостью повышения роли банков в развитии экономики регионов нашей страны, в условиях неоднородности республик, краев и областей России, неравномерности распределения денежных потоков и банковского капитала по территории страны.
В зарубежной и российской экономической литературе теоретические и методологические вопросы банковских рисков освящаются достаточно широко. Среди зарубежных исследователей этой проблемы особо следует отметить
работы таких ученых как: У.Бек, П.Бернстайн, Дж.Блэк, Дж.Вальравен, У.Т.Кох, Н.Луман, Ф.Найт, Дж.Синки, П.Роуз, К.Рэдхэд, В.Хорн, С.Хьюс, К.Эрроу и других.
В России проблемы различных видов рисков и управления ими освящались в работах: А.П.Альгина, Р.Н.Амосовой, И.Т.Балабанова, К.В.Балдина, А.В.Белякова, В.П.Буянова, Н.И.Валенцевой, В.Н.Вяткина, В.А.Гамза, В.М.Гранатурова, О.И Лаврушина, И.В.Ларионовой, И.Д.Мамоновой, Ю.С.Масленченкова, Г.С.Пановой, М.А.Рогова, В.Т.Севрук, Н.Э.Соколинской, Н.В.Хохлова, В.В.Черкасова и многих других.
В последние годы по данной тематике был выполнен ряд диссертационных работ, в т.ч. Ю.А. Бутко, Д.Л.Криночкина, Д.А.Ляшова, Г.А.Милюковой, Ю.Ю.Русанова, Е.Е.Смагиной, Т.В.Струченковой, Е.М.Улановой и других.
В экономической литературе, посвященной проблемам развития банковского сектора, тема региональных рисков не получила необходимой разработки ни с теоретической, ни с практической точек зрения. Основное внимание уделяется внутренним банковским рискам, а из внешних - страновому. Изучение публикаций о банковских рисках, показало, что такие вопросы, как определение сущности и специфики факторов региональных рисков, их классификации, спроецированной на деятельность коммерческого банка, анализ и разработка концепции системы оценки региональных рисков не имеют комплексной проработки.
Цель и задачи исследования. Цель данного исследования состоит в разработке теории, методологии и инструментария оценки региональных рисков на уровне коммерческого банка.
Поставленная цель потребовала решения следующих логически связанных задач:
развитие понятийного аппарата, касающегося региональных рисков, их структурирования и классификации;
анализ факторов, формирующих региональные риски, определение их
места в системе банковских рисков;
определение состава и характеристика основных элементов системы оценки региональных рисков;
анализ региональных рисков и их оценка на примере одного из регионов России;
построение модели риск-менеджмента коммерческого банка, с учетом региональных рисков.
Объект и предмет исследования. Объектом исследования выступают региональные коммерческие банки (на материалах Дагестана). Предметом исследования являются региональные риски и их оценка коммерческим банком.
Теоретические и методологические основы исследования составляют научные труды ведущих отечественных и зарубежных ученых и специалистов в области региональной экономики, банковского дела, риск-менеджмента, банковского менеджмента и маркетинга, управления банковскими рисками. В ходе исследования использованы системный подход к анализу изучаемых процессов и явлений, методы статистического и экспертного анализа, метод диалектического материализма, рассматривающий все явления в развитии и взаимосвязи, принципы единства логического и исторического, метод научной абстракции, диалектики общего, особенного и единичного, классификации и группировки. Применение в иерархических схемах различных методов научного исследования направлено на обеспечение достоверности результатов проведенного анализа, адекватности разработанных методик, моделей и алгоритмов аргументированности сделанных выводов.
Информационная база исследования состоит из научных, методических, учебных изданий отечественных и зарубежных авторов, нормативно-правовых, статистических, информационных, аналитических, справочных источников, материалов текущей и периодической печати, отчетных данных коммерческих банков Дагестана.
Научная новизна диссертации состоит в развитии теории региональных
рисков, методологии оценки их уровня коммерческими банками, системы риск-менеджмента с учетом идентифицированных региональных рисков.
Научная новизна проведенного исследования характеризуется следующими научными положениями и выводами:
определена сущность регионального риска как внешнего по отношению к банку системного риска, обусловленного спецификой политических, экономических и социальных условий его функционирования и оказывающего прямое и косвенное влияние на финансовый результат и капитал банка;
разработана классификация региональных рисков, с учетом рискообразующих факторов, раскрыто содержание основных их групп (политических, экономических, социальных), выделены виды и разновидности.
уточнено содержание системы оценки банковских рисков, включающей идентификацию, оценку отдельных видов и совокупного регионального риска, дана характеристика основных элементов этой системы;
сформулированы методологические подходы к построению балльной системы оценки региональных рисков, включающие: способы выявления рискообразующих факторов, выбор показателей и методов для их оценки, обоснование принципов построения балльной шкалы;
определены особенности содержания риск-менеджмента банка, с учетом региональных рисков, в том числе, при разработке банковской политики, формировании организационной структуры банка, построении методик идентификации и их оценки;
предложены способы защиты банка от воздействия региональных рисков на результаты деятельности кредитных организаций (лимитирование, диверсификация, создание резервов).
Практическая значимость диссертационной работы состоит в том, что разработанные в ней предложения по оценке отдельных видов региональных рисков и совокупного регионального риска могут быть использованы коммерческими банками при организации риск-менеджмента для повышения их
устойчивого функционирования.
Самостоятельное значение имеют следующие практические разработки:
методика идентификации банком региональных рисков;
методика составления карты региональных рисков;
методики оценки банком уровня политических, экономических и социальных групп рисков региона;
методика определения совокупного риска региона и его использование банками в практической деятельности;
методика оценки норматива достаточности капитала банка (HI), предусмотренных в инструкции Банка России №110-И с учетом дифференцированного уровня региональных рисков.
Апробация и внедрение результатов исследования. Материалы исследования, выводы и предложения, сформулированные в диссертационной работе, были использованы при организации системы риск-менеджмента КБ «Кредо Финанс» Республика Дагестан.
По материалам диссертации была опробована и внедрена методика идентификации, анализа и оценки региональных рисков. В частности банком применяется количественный метод оценки рисков на основе статистических данных и экспертных оценок.
Предложенные диссертантом методы минимизации влияния региональных рисков на деятельность коммерческого банка, в частности лимитирование отдельных операций, резервирование средств под региональные риски и диверсификации кредитного портфеля с учетом региональных рисков применяются коммерческим банком «Кредо Финанс» в своей практической деятельности.
Выводы и предложения диссертационного исследования г-жи Алишейховой М.А. способствуют принятию руководством банка адекватных мер по обеспечению его финансовой устойчивости в условиях высокого регионального риска в Республике Дагестан.
Материалы работы используются в учебном процессе кафедры «Денежно — кредитные отношения и банки» Финансовой академии при Правительстве РФ при преподавании специальных дисциплин «Организация деятельности коммерческого банка» и «Банковский менеджмент».
Состав и содержание системы банковских рисков
Риск уже давно стал предметом изучения экономической науки.
Несмотря на это по данному вопросу не сложилось единого мнения, ни в зарубежной, ни в нашей литературе. В зарубежной литературе можно выделить экономическую и математическую трактовку риска. В свою очередь в экономическом подходе различаются два направления. В первом случае риск рассматривается в виде вероятности понести ущерб от реализации того или иного решения, в виде финансовых, материальных или иных потерь. Во втором случае акцент ставится на размерах ожидаемой прибыли и величине ее возможных отклонений. В целом, эти позиции имеют свои основы, соответственно, в классической (Милль, Сеньйор) и неоклассической (Маршал, Пигу) теориях рисков.1
Блек и Сталлен рассматривая сущность риска с позиции математического подхода, перечисляют шесть определений риска, наиболее принятых в литературе:
— риск - это вероятность убытка;
— риск - это величина возможного убытка;
— риск - это функция, являющаяся в основном результатом вероятности и величины убытка;
— риск эквивалентен вариации распределения вероятностей всех возможных последствий рискованного хода дела;
— риск - это полувариация распределения всех исходов, взятая лишь для
Питер Л. Бернстайн «Против богов. Укрощение риска». - М.: ЗАО «Олимп-Бизнес», 2002. -С. 21 Блэк Дж. Экономика: Толковый словарь: Англо-русский. - М.: ИНФРА-М. Изд-во «Весь Мир», 2000.-С. 634. негативных последствий и по отношению к некоторой установленной базовой величине;
— риск - это взвешенная линейная комбинация вариаций и ожидаемой величины (математического ожидания) распределения всех возможных исходов.
В работах ряда российских ученых встречаются три подхода к определению риска.
Часть ученых рассматривают риск как возможную неудачу, материальную или иную потерю, как опасности, которые могут настигнуть в результате претворения в жизнь выбранного решения. В книге В.В. Шахова «Введение в страхование» автор определяет риск как «опасность неблагоприятного исхода на одно ожидаемое событие». Подобное определение мы можем видеть в словаре Вебстера, в котором риск определяется как «опасность, возможность убытка или ущерба». 4
Некоторые авторы отождествляют риск, с предполагаемой удачей, благоприятным исходом. В словаре русского языка СП. Ожегова «риск» определяется в частности как «... действие на удачу в надежде на счастливый исход...».5 В этом определении есть несколько ключевых моментов. Во-первых, риск связывается с действием. Под действием в управлении понимается деятельность, то есть риск может возникнуть только там, где есть деятельность. «Нет деятельности - нет и риска».6 Мы думаем, что это принципиально важный момент в определении сущности риска.7
Идентификация региональных рисков Республики Дагестан
Региональные риски, являясь внешними рисками для банков, объединяют в себе всю совокупность различных условий их функционирования в регионе.
В качестве объекта исследования выбрана республика Дагестан, в которой представлены наиболее полно практически весь комплекс региональных рисков.
Рассмотрим последовательно на основе изучения основных составляющих внешней среды для банков Дагестана вышеназванные элементы системы оценки региональных рисков.
Данный раздел работы посвящен первому элементу этой системы -идентификации региональных рисков, присущих Дагестану.
1. Идентификация политических рисков
Первым фактором политического риска, как отмечалось ранее, является оценка политической ситуации.
Развал СССР и последующий этому политический процесс наиболее трагически проявился на Кавказе. Дагестан с его отчетливой этнически сегментированной социальной структурой и серьезными противоречиями, многие из которых раскрашены в национальные цвета, казалось, неизбежно должен был, с утратой жесткого централизованного руководства, превратиться в один из самых серьезных очагов межнациональных конфликтов. Однако Дагестан проявил удивительную политическую устойчивость и единство.31
Рождающиеся и набирающие в начале 90-х силу и авторитет в массах, национальные движения вызвали необходимость со стороны правящей элиты укрепления вертикальных внутринациональных связей. Поэтому политический
Кисриев Э.Ф. Поляризация общества и проблемы политической устойчивости в Дагестане. / Сборник научных работ ИСЭИ ДНЦ РАН // Экономическая безопасность Дагестана. - 1998. -С.39-58. процесс в Дагестане сводился к распространению влияния политической элиты на национальные движения своих народов. Высокие должностные лица стремятся стать лидерами своих народов, а неформальные лидеры национальных движений стремятся стать членами правящей элиты.
В результате, многонациональная структура Дагестана превратилась в определяющий политический фактор. Этнические общности, которые еще недавно не играли никакой политической роли, и были лишь объектами «национальной политики» авторитарного, централизованного, по своей сути, государства, теперь превратились в определяющие субъекты политического процесса. Мобилизация политических сил в республике происходила не на основе идеологических различий и политических партий, а на основе этнической консолидации.
Так, структура Конституционного Собрания представляет собой пропорциональное представительство основных этнических общностей республики. Согласно Конституции Дагестана « в состав Государственного Совета не может входить более одного представителя одной и той же национальности; в парламенте республики (Народном Собрании) «гарантируется представительство всех народов Дагестана».32
Именно многосоставная в этническом отношении структура политической элиты в Дагестане, оказывает стабилизирующее воздействие на политический процесс.
Таким образом, можно отметить, что в республике достигнута определенная политическая стабильность, что, несомненно, положительно влияет на политическую ситуацию в республике.
В политической системе региона и способе формирования органов власти имеют место отдельные недостатки, однако они существенно не изменяют общей политической ситуации в Республике. Кисриев Э.Ф. Поляризация общества и проблемы политической устойчивости в Дагестане. / Сборник научных работ ИСЭИ ДНЦ РАН // Экономическая безопасность Дагестана. - 1998. -С.41. Система избрания законодательной власти в республике пока не является устоявшейся. Взамен принципа формирования представительных органов власти путем образования национально-территориальных избирательных округов была законодательно закреплена система, предусматривающая выборы депутатов по одномандатным и многомандатным избирательным округам с целью обеспечения представительства всех народов в выборных органах посредством квотирования отдельных мандатов в многомандатных избирательных округах.
Как показал опыт прошедших затем выборов, такая схема формирования представительных органов власти не лишена серьезных недостатков. Поэтому в рамках совершенствования избирательного законодательства продолжается поиск оптимального механизма формирования Народного Собрания Республики Дагестан, который бы предусматривал выдвижение кандидатов по партийным спискам, и в то же время обеспечивал представительство в нем всех народов и территорий республики.
До последнего времени (до закона о назначении губернаторов) Дагестан являлся единственным субъектом в составе РФ, глава которого не избирается в ходе прямых всенародных выборов. Исполнительная власть в Дагестане осуществляется коллегиальным органом — Госсоветом, - состоящим из 14 человек (по числу основных народов Дагестана), председателя и членов которого выбирает Народное собрание.
Третьим фактором политического риска является: степень содействия региональных властей развитию бизнеса, достижению экономической и социальной стабильности в регионе.
Основные направления учета региональных рисков в системе риск-менеджмента коммерческого банка
Начиная с конца XX столетия, национальные и мировые финансовые рынки характеризуются высокой степенью неопределенности, что усложняет процесс принятия решений на всех уровнях управления субъектами рыночной экономики. В этой связи возникла необходимость предвидеть рискованные ситуации, прогнозировать результат действий, искать варианты возможных отрицательных последствий.
Как отмечает Панова Г.С. — «Начала развиваться концепция риск-менеджмента, заключающаяся в выборе банком допустимых объемов и видов рисков, а также в соблюдении определенных принципов управления ими в условиях конкуренции, инфляции и меняющейся политической и экономической обстановки».47
Риск-менеджмент за рубежом давно признан действенным инструментом современного управления. Становление и развитие риск-менеджмента на Западе происходит в условиях, резко отличающихся от российских: информационная насыщенность финансового рынка, формализованные процедуры и отработанные техники управления, применение современных информационных технологий.
В России практика управления рисками в банках только формируется. При этом российские банки имеют возможность заимствовать из мировой практики все новации в этой области.
Специфика региональных условий, выражающаяся, в том числе, и в наличии значительных региональных рисков, обусловливает необходимость для банков учитывать этот фактор при построении системы риск-менеджмента.
Применительно к банкам и рассматриваемой проблеме вышеуказанная новая парадигма предполагает:
— включение в риск-менеджмент региональных рисков и рассмотрение в совокупности с другими рисками;
— организацию учета и оценки региональных рисков, как непрерывного, систематического процесса;
— осознание всеми сотрудниками банка важности учета региональных рисков в своей деятельности.
Актуальность подобной постановки проблемы вытекает из того, что в современных условиях банки не уделяют должного внимания региональным рискам. Поэтому, на наш взгляд, следует перестроить систему риск-менеджмента с учетом региональных рисков сквозным образом, то есть на всех этапах управления рисками.
Эти изменения должны касаться:
— разработку политики управления банковскими рисками, с учетом влияния внешней среды;
— совершенствования организационной структуры банка, распределения и закрепления ответственности и полномочий;
— разработки методов идентификации, построения карты региональных рисков, методов их оценки;
— разработки способов минимизации влияния региональных рисков на результаты деятельности банка;
— разработки отчетных форм, определение формы и содержания информации, являющейся источником поддержки принятия решений для руководства;
— совершенствования системы внутреннего контроля.
Успешное функционирование системы риск-менеджмента в банках невозможно без осознания высшим руководством существующих региональных рисков и необходимости их рационального принятия. Если по отношению к традиционным банковским рискам понимание важности создания эффективной системы управления уже пришло, то по отношению к управлению региональными рисками оно пока отсутствует. В то же время, исходя из проведенного во 2-й главе исследования, очевидно, что устойчивость банков ряда регионов в значительной мере зависит от успешного управления региональными рисками. Отражением отношения топ-менеджмента к рискам управляемого бизнеса служит, прежде всего, политика управления рисками.
Оценка региональных рисков должна являться составной частью общей политики управления рисками. Общая политика управления рисками должна согласовываться с общими целями и задачами кредитного учреждения. Целью любого банка как коммерческой организации является получение прибыли. Главной целью политики управления рисками является успешное функционирование банка в условиях риска и неопределенности. Это означает, что даже в случае возникновения ущерба (потерь) реализация мер по управлению рисками должна обеспечить кредитной организации возможность продолжения деятельности, стабильности и устойчивости соответствующих денежных потоков, поддержание прибыльности и роста банка, а также достижения прочих целей.
Таким образом, политика управления рисками, будучи встроенной в общую систему принятия управленческих решений, носит служебный, подчиненный характер по отношению к основной деятельности банка. Следовательно, цели и задачи оценки региональных рисков должны быть согласованы с целями и миссией банка, а предполагаемые методы учета этих рисков в риск-менеджменте — адекватны бизнесу данной кредитной организации.
Как известно, в риск-менеджменте существуют две тенденции, или два принципа. Одна из них проповедует приспособление, или соответствование нынешних принимаемых решений и действий в будущей, прогнозной ситуации. Другая тенденция - ориентация банка на развитие. Следовательно, и применительно к региональным рискам можно выбрать политику пассивного приспособления к существующим региональным рискам с признанием возможности иметь убытки или активную. политику признания их влияния и создания механизмов защиты банка.
