Содержание к диссертации
Стр.
Введение 3
Глава I Теоретические основы управления региональной инвестиционной
деятельностью на основе развития инвестиционного потенциала 13
Экономическое содержание инвестиций и инвестиционной деятельности 13
Основные факторы и параметры инвестиционной привлекательности
региона как социально-экономической системы 32
1.3 Государственная инвестиционная политика на уровне региона 43
Глава II Оценка состояния инвестиционного потенциала региона в свете
региональной инвестиционной политики 54
2.1 Анализ состояния инвестиционного климата субъектов РФ как фактор развития
инвестиционного потенциала 54
Мониторинг инвестиционного потенциала региона 66
Управление развитием инвестиционного потенциала региона на основе реализации региональной инвестиционной политики 82
Глава III Разработка рекомендаций по совершенствованию управления
организационно-экономическим механизмом реализации
инвестиционного потенциала региона 94
3.1 Механизм формирования инновационно-технологического потенциала
хозяйствующих субъектов региона 94
Экономические механизмы организации процессов финансирования региональных инвестиционных проектов 104
Методические рекомендации по оценке и мониторингу инвестиционной
привлекательности региональных проектов 126
Заключение 142
Список литературных источников 144
Приложения 156
Введение к работе
Актуальность темы исследования. Проблема формирования и развития инвестиционного потенциала на региональном уровне является одной из важнейших для экономического роста страны. Разумная стратегия формирования и использования инвестиционного потенциала предприятия, региона и страны в целом позволит обеспечить решение множества важных экономических проблем, в том числе уменьшить масштабы безработицы, сохранить и поддержать наукоемкие производства, ускорить интеграцию России в сообщество развитых стран.
Переход России к рынку в конце 20 века кардинально изменил экономическую ситуацию в стране. Это существенным образом отразилось и на экономике регионов. Во-первых, сократилась государственная поддержка процессов регионального развития, во-вторых, изменились объемы и условия финансирования региональных проектов (предприятий). К сожалению, единой стратегической инициативы, которая генерировала бы существенное увеличение активности региональных инвестиционных процессов в России пока нет.
В современных условиях причины большинства проблем в инвестиционной сфере регионов и страны в целом лежат в сфере управления инвестиционными процессами, а именно управления формированием и развитием инвестиционного потенциала и повышением инвестиционной привлекательности региона.
Чтобы определить оптимальный набор мер по активизации инвестиционной деятельности в форме капитальных вложений в экономике, необходимо определить, какими инвестиционными ресурсами реально располагает страна, регион, отрасль, предприятие. Для этого в научный и практический оборот введено понятие «инвестиционный потенциал», применяемое к различным субъектам хозяйственной деятельности -
отдельным компаниям, отраслям, регионам, экономике в целом. Наличие объективной информации о масштабах и структуре инвестиционного потенциала необходимо для проведения взвешенной экономической политики государства на федеральном и региональном уровнях. Не менее важна такая информация и для руководства на корпоративном уровне - для планирования инвестиционной деятельности в масштабах отдельных компаний и организаций.
Проблема поиска и выбора оптимального инструментария финансирования инвестиционных проектов очень важна, поскольку объем и характер ресурсов, которыми располагает предприятие, регион, страна в целом - это одна из важных составляющих, определяющих их инвестиционную стратегию.
Следует отметить тесную связь инвестиционной и инновационной деятельности. Инновационная деятельность рассматривается в настоящее время как основной фактор повышения эффективности экономики, придания ей устойчивого роста. В последние годы в промышленно-развитых странах сформированы новые экономические модели, основой которых являются национальные инновационные системы, тесно связанные с инвестиционной деятельностью. Формирование такой системы в России - одна из актуальных задач, решаемых в рамках создания отечественной экономики инновационного типа.
Не менее важной задачей является постоянный мониторинг состояния инвестиционной сферы, в частности инвестиционной привлекательности региональных инвестиционных проектов.
Степень изученности проблемы. Различные аспекты проблемы повышения эффективности инвестиций в региональной экономике нашли отражение в работах ведущих отечественных и зарубежных ученых.
Существенный вклад в разработку теоретических и практических положений инвестиционной деятельности внесли Бауэр Р., Сакс Д., Шарп У.Ф.
Проблемам государственного управления инвестициями были посвящены труды Ансоффа И., Кейнса Д., Самуэльсона Л.
Современными российскими учеными также были освещены проблемы теории управления инвестиционным процессом в условиях транзитивной экономики России, что нашло отражение в работах Бланка И.А., Ермоленко Н.Н., Русипова Ф.М.
Вопросам управления региональными инвестиционными процессами в условиях современной экономики России посвятили свои исследования российские ученые Блинова А.О., Гапоненко А.Л., Строев Е.С., Тумусова Ф.С.
Существенный вклад в изучение проблем, связанных с инвестиционной деятельностью, внесли такие ученые, как Баранчеев В.П., Кушлин В.И., Тихомиров В.П., Фоломьев А.Н. Эти работы и послужили теоретической и методологической основой настоящего диссертационного исследования.
Однако следует отметить, что проведенные исследования охватывают лишь отдельные аспекты этой многогранной проблемы. Более углубленных исследований требуют проблемы управления инвестиционной деятельностью на региональном уровне. Недостаточно исследованы аспекты управления формированием и развитием инвестиционного потенциала региона, а также оценки и мониторинга региональных инвестиционных проектов, направленных на создание, освоение и использование наукоемких технологических инноваций в свете региональной инвестиционной политики.
Недостаточная изученность и степень разработанности, с одной стороны, и научно-практическая значимость - с другой, определили выбор темы настоящего исследования и круг рассматриваемых в нем вопросов.
Объектом исследования является инвестиционный потенциал региона и его влияние на социально-экономическое развитие.
Предметом исследования являются организационно-экономические отношения, возникающие в процессе управления формированием, развитием и повышением эффективности использования инвестиционного потенциала региона.
Цель диссертационного исследования заключается в разработке теоретических положений и практических рекомендаций по совершенствованию управления формированием и развитием инвестиционного потенциала региона.
Реализация поставленной цели потребовала решения следующих задач:
раскрыть сущность и содержание инвестиционной деятельности на региональном уровне и определить основные факторы и параметры инвестиционной привлекательности региона, влияющие на развитие его инвестиционного потенциала;
проанализировать и оценить состояние инвестиционного потенциала региона в современных условиях хозяйствования;
исследовать особенности и эффективность государственной инвестиционной политики на региональном уровне;
выявить и расширить представления о механизмах формирования инновационно-технологического потенциала современных хозяйствующих субъектов региона;
предложить перспективные экономические механизмы финансирования региональных инвестиционных проектов как фактора развития инвестиционного потенциала региона;
разработать методические рекомендации по оценке и мониторингу инвестиционной привлекательности региональных и национальных инвестиционных проектов.
Теоретическую и методологическую основу исследования составили достижения современной экономической науки, концептуальные и общетеоретические положения, представленные в работах зарубежных и отечественных ученых-экономистов в области инвестиций, инноваций, государственного управления инвестиционной деятельностью, теории и практики регионального развития.
При выполнении исследования были использованы методы экономического и системного анализа, моделирования.
Диссертационное исследование базируется на общенаучной методологии.
Информационную базу исследования составили материалы по инвестиционной деятельности региона, статистические данные Управления инвестиционной и промышленной политики администрации Орловской области, Управления финансов и налоговой политики Орловской области, Федеральной службы государственной статистики, а также специальная и периодическая литература по исследуемой проблеме.
Нормативно-правовой базой явились законы РФ, указы и нормативные акты Президента РФ, Правительства РФ и региональных органов власти, регулирующие инвестиционную деятельность.
Научная новизна диссертационного исследования состоит в разработке концептуальных положений по формированию, развитию и повышению эффективности использования инвестиционного потенциала региона, с целью улучшения социально-экономического состояния региональной экономики, что подтверждается следующими научными результатами:
По специальности 08.00.05 - Экономика и управление народным хозяйством (региональная экономика):
на основе проведенного анализа современного состояния
инвестиционной деятельности в регионе определены основные
факторы и параметры инвестиционной привлекательности
региона как социально-экономической системы, влияющие на
формирование и развитие инвестиционного потенциала (п. 5.9
паспорта специальностей 08.00.05);
на основе обобщения опыта государственного управления
. региональной инвестиционной деятельностью определена
степень участия государства и региона в осуществлении региональной инвестиционной политики, заключающейся в увеличении инвестиционной привлекательности региона (п. 5.15. паспорта специальностей 08.00.05);
разработан механизм создания инновационно-технологического
потенциала хозяйствующих субъектов региона как инструмент
управления формированием и развитием инвестиционного
потенциала региона (п. 5.16. паспорта специальностей 08.00.05);
По специальности 08.00.05 - Экономика и управление народным хозяйством (управление инновациями и инвестиционной деятельностью):
уточнено понятие «инвестиционный потенциал региона», как сумма объективных предпосылок для инвестирования (п. 4.18 паспорта специальностей 08.00.05);
предложены перспективные экономические механизмы организации процессов финансирования региональных инвестиционных проектов как основного инструмента улучшения социально-экономического состояния региональной экономики (п. 4.23. паспорта специальностей 08.00.05);
разработаны методические рекомендации по оценке и мониторингу инвестиционной привлекательности региональных и национальных инвестиционных проектов, позволяющие проводить адекватную и актуальную инвестиционную политику (п. 4.15 паспорта специальностей 08.00.05). Полученные научные результаты исследования позволили сформулировать основные положения, выносимые на защиту:
По специальности 08.00.05 - Экономика и управление народным хозяйством (региональная экономика):
Выявлены основные факторы и параметры инвестиционной привлекательности региона как социально-экономической системы, в частности, политический, ресурсно-сырьевой, производственный, потребительский, инфраструктурный, экологический, макроэкономический, финансовый, кадровый, социальный, инновационный; обоснована степень влияния на формирование и развитие инвестиционного потенциала региона. Аргументирована необходимость изменения системы мер по повышению инвестиционной привлекательности региона с учетом более полного использования его инвестиционного потенциала.
Государство должно создавать условия для формирования инвестиционной политики, включая инвестиционную деятельность, посредством совершенствования законодательной базы, финансовой поддержки и стимулирования инноваций. Вместе с этим на региональный уровень государственного управления инвестиционной политикой следует передать организацию инвестиционной деятельности, повышение инвестиционной привлекательности, формирование и развитие инвестиционного потенциала региона.
Составной частью региональной инвестиционной политики является формирование и развитие инвестиционного потенциала региона,
который включает инновационно-технологический потенциал
хозяйствующих субъектов. В работе предложен механизм
формирования инновационно-технологического потенциала
хозяйствующих субъектов, заключающийся в комплексном использовании ресурсной базы региона.
По специальности 08.00.05 - Экономика и управление народным хозяйством (управление инновациями и инвестиционной деятельностью):
Инвестиционный потенциал региона формируется на основе насыщенности территории факторами производства (природными ресурсами, рабочей силой, основными фондами, инфраструктурой и т.п.), потребительского спроса населения, а также с учетом сложившихся макроэкономических показателей. В связи с высокой дифференциацией регионов по уровню социально-экономического развития предложен авторский подход к оценке инвестиционного потенциала отдельных типов регионов, составлен рейтинг российских регионов по инвестиционному потенциалу.
Основу реализации региональных инвестиционных проектов составляют источники их финансирования, включающие в себя сочетание государственной поддержки и рыночных механизмов финансирования. Автором обосновано использование в качестве предпочтительных экономических механизмов лизинга и венчурного финансирования, способствующих максимально полному использованию собственного инвестиционного потенциала региона.
Эффективная региональная инвестиционная политика предполагает оценку и мониторинг инвестиционной привлекательности региональных и национальных проектов. В качестве критериев оценки эффективности проектов автором предложено использовать: чистый дисконтированный доход, индекс доходности, внутреннюю норму доходности и срок окупаемости. С целью управления инвестиционной
деятельностью и развитием инвестиционного потенциала региона предлагается создать Центр мониторинга и стратегического анализа, целью которого будет сбор, анализ и обобщение информации о социально-экономическом развитии региона, его инвестиционном потенциале, разработка рекомендаций по управлению инвестиционными проектами и совершенствование региональной инвестиционной политики.
Практическая значимость результатов исследования состоит в разработке прикладных и методических рекомендаций по формированию и использованию инвестиционного потенциала региона, повышению его инвестиционной привлекательности. Ряд выводов и рекомендаций использованы в деятельности государственных органов управления региона, в частности Управлением инвестиционной и промышленной политики Администрации Орловской области, в практической деятельности АО «ТВЭЛ-ИНВЕСТ», а также учебном процессе в Орловском государственном университете при чтении лекций, проведении спецкурсов и семинаров по дисциплинам: «Региональная экономика», «Инвестиции», «Инвестиционный менеджмент», о чем свидетельствуют справки о внедрении.
Апробация результатов работы. Основные результаты диссертационного исследования обсуждались и получили положительную оценку на научно-практических конференциях различного уровня, в том числе на: Всероссийской научно-практической конференции «Обеспечение устойчивого экономического и социального развития России» (г. Москва, 2004 г.); Научно-практической конференции «Современные проблемы российского общества: экономический, политический и духовные аспекты» (г. Орел, 2004 г.); Всероссийской научно-практической конференции «Обеспечение устойчивого экономического и социального развития России» (г. Москва, 2005 г.)
Публикации. По теме диссертационного исследования в научных сборниках опубликовано 5 научных статей, общий объем которых составляет 2,1 п.л., которые отражают основное содержание диссертации.
Структура и объем диссертации. Работа состоит из введения, трех глав, содержащих 9 параграфов, заключения, списка использованных источников, включающего 133 литературных источника, содержит 141 страницу основного текста, 4 рисунка, 7 таблиц, 3 приложения.
