Содержание к диссертации
Введение
ГЛАВА 1. ПРОБЛЕМЫ ОЦЕНКИ НАДЕЖНОСТИ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА В УСЛОВИЯХ ФИНАНСОВОЙ ГЛОБАЛИЗАЦИИ 10
1.1. Особенности финансовой глобализации в банковском секторе 10
1.2. Тенденции развития банковского сектора на современном этапе 17
1.3. Особенности оценки надежности коммерческих банков
за рубежом 27
1.4. Анализ публикаций по проблемам оценки надежности
коммерческих банков 38
ГЛАВА 2. МЕТОДИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ОЦЕНКИ НАДЕЖНОСТИ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА 45
2.1. Показатели надежности коммерческого банка и их характеристика 45
2.2. Факторы, влияющие на формирование системы оценки надежности коммерческого банка при трансформации финансовой отчетности по МСФО 58
2.3. Этапы и методика трансформации финансовой отчетности кредитных организаций 77
2.4. Методические положения по расчету показателей надежности коммерческого банка при трансформации финансовой отчетности 88
ГЛАВА 3. РЕКОМЕНДАЦИИ ПО СОВЕРШЕНСТВОВАНИЮ ОЦЕНКИ НАДЕЖНОСТИ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ 10
3.1. Оценка надежности коммерческого банка при трансформации финансовой отчетности 100
3.2. Пути повышения надежности российских коммерческих банков в условиях глобализации 115
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 120
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ 127
ПРИЛОЖЕНИЯ 141
- Особенности финансовой глобализации в банковском секторе
- Показатели надежности коммерческого банка и их характеристика
- Оценка надежности коммерческого банка при трансформации финансовой отчетности
Введение к работе
Актуальность темы исследования.
Банковский сектор Российской Федерации, состояние которого оценивается в целом как положительное, испытывает все в большей степени влияние процесса финансовой глобализации, поскольку появление электронных торговых систем, выпуск «евро» в обращение, изменения в структуре и поведении участников рынков, изменения объемов предложений активов оказали существенное влияние на структуру и качество финансовых рынков.
Переход российских кредитных организаций на Международные стандарты финансовой отчетности (МСФО) призван решить проблему получения сопоставимой с зарубежными кредитными организациями и иными организациями, достоверной и полной информации, а также способствовать становлению России как части глобальной экономической системы.
В свете позитивных перемен, происходящих в российской экономике, проблема оценки надежности российских банков приобретает особую важность. Это связано, прежде всего, с тем, что экономика страны готова для крупных инвестиционных проектов, финансируемых частным капиталом, быстрыми темпами развивается потребительское кредитование, формируется система ипотечного кредитования. Соответственно для реализации долгосрочных проектов необходима обоснованная оценка надежности банка.
Одним из простых и эффективных методов определения надежности коммерческого банка является анализ его финансовой отчетности, особенно, если она подготовлена в соответствии с требованиями Международных стандартов финансовой отчетности.
Организация эффективного процесса перехода российских кредитных организаций на составление финансовой отчетности по Международным стандартам финансовой отчетности, необходимость выявления
методологических различий и их влияний на финансовые показатели, оценка надежности коммерческого банка при трансформации финансовой отчетности по МСФО, а также недостаточная разработанность ряда теоретических вопросов в этой сфере определили актуальность темы диссертационного исследования.
Состояние изученности проблемы. Научные и практические вопросы, связанные с переходом банковского сектора на составление финансовой отчетности по МСФО, изложением общих методологических и методических подходов к формированию финансовых показателей коммерческих банков в условиях глобализации, отражены в трудах Аверчева И.В., Адитяровой Н.Р., Белоглазовой Г.Н., Зонтовой А.Б., Тинкельмана СБ., Бабченко Т.Н., Бабченко И.А., Гвелесиани Т.В., Николаевой С.А., Палия В.Ф., Попкова В.П., Савинской Н.А. и других.
Отдельные вопросы, посвященные проблемам перехода, трансформации, оценки активов и обязательств по Международным стандартам финансовой отчетности были рассмотрены в работах таких исследователей как Булатов М.А., Василевич И.П., Евсеев В.М., Зубкова СВ., Кузьменко И.С, Кутер М.И., Луговской Д.В., Макаревич Л.Н., Мешкова Е.И., Суворов А.В., Таранец Н.Ф., Уткин Ф.А..
Вместе с тем не получили достаточной разработки вопросы, связанные с раскрытием сущности и причин, обусловливающих формирование разных финансовых показателей финансовой отчетности кредитных организаций по российским правилам и МСФО, соответственно разных оценок надежности банка, что определило выбор цели и задач диссертационного исследования.
Цель и задачи диссертационного исследования. Целью диссертационного исследования является разработка научно обоснованных теоретических положений и практических рекомендаций по оценке надежности коммерческого банка при трансформации финансовой отчетности по МСФО, определению влияния различий между российскими
стандартами и Международными стандартами финансовой отчетности на формирование финансовых результатов кредитных организаций при трансформации финансовой отчетности.
Для реализации указанной цели исследования были поставлены и решены следующие задачи:
проанализированы особенности и выявлены тенденции финансовой глобализации в банковском секторе;
обобщены проблемы, возникающие при переходе коммерческих банков, на составление финансовой отчетности по МСФО;
разработаны методические рекомендации по формированию системы показателей оценки надежности коммерческого банка при трансформации финансовой отчетности по МСФО;
проанализированы факторы, оказывающие влияние на оценку надежности коммерческого банка при трансформации финансовой отчетности по МСФО;
выработаны предложения и рекомендации по оценке надежности коммерческого банка при трансформации Российской системы бухгалтерского учета (РСБУ) по Международным стандартам финансовой отчетности.
Предмет и объект исследования. Предметом исследования явились организационно-экономические отношения в сфере формирования финансовых результатов коммерческих банков. Объектом исследования являются коммерческие банки.
Теоретическая и методологическая основа исследования. Теоретической и методологической основой диссертационного исследования явились труды отечественных и зарубежных авторов, посвященные вопросам оценки надежности коммерческих банков при трансформации финансовой отчетности по МСФО. Для решения поставленных в работе задач применялись диалектический метод, методы системного анализа.
Информационную базу составили нормативно-правовые акты по вопросам перехода коммерческих банков на составление финансовой отчетности по Международным стандартам финансовой отчетности, статистические данные Госкомстата РФ.
Научная новизна результатов диссертационного исследования заключается в следующем:
обоснована система показателей для оценки надежности коммерческого банка с учетом российского и зарубежного опыта, а также необходимости сопоставления результатов деятельности коммерческих банков в условиях финансовой глобализации;
выявлены методологические различия между РСБУ и МСФО в оценке, признании и классификации элементов финансовой отчетности, влияющие на значения показателей надежности банка;
обобщены и систематизированы факторы, влияющие на изменение финансовых результатов кредитных организаций при трансформации РСБУ-отчетности в отчетность по стандартам МСФО;
уточнено понятие трансформации финансовой отчетности, обобщены и систематизированы этапы трансформации финансовой отчетности для коммерческого банка, разработан алгоритм трансформации финансовой отчетности коммерческого банка по МСФО;
разработаны методические положения по расчету показателей оценки надежности коммерческого банка, которые включают в себя оценку: качества активов, качества обязательств, уровня принятого риска, структуры прибыли, прибыльности деятельности и предложены рекомендации по повышению надежности российских коммерческих банков.
Практическая значимость результатов диссертационного
исследования заключается в том, что методические положения и выводы могут быть использованы надзорными органами, финансовыми службами коммерческих банков, пользователями финансовой отчетности при оценке
надежности коммерческого банка, а также последствий перехода коммерческих банков на составление финансовой отчетности по МСФО.
Рассматриваемый в работе подход, выводы и предложения, вытекающие из диссертационной работы, были использованы при составлении финансовой отчетности по МСФО и оценке надежности санкт-петербургского коммерческого банка.
Структура работы. Диссертационная работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка литературы.
Во Введении обоснована актуальность темы диссертационного исследования, определены цель и задачи исследования, его предмет и объект, методологическая и информационная база, научная новизна и практическая значимость.
В первой главе диссертации - «Проблемы оценки надежности коммерческого банка в условиях финансовой глобализации» — проанализированы особенности финансовой глобализации в банковском секторе; обобщены тенденции развития банковского сектора России; рассмотрен зарубежный опыт оценки надежности кредитных организаций; обобщены теоретические подходы к исследованию вопросов оценки надежности коммерческих банков при трансформации финансовой отчетности по МСФО.
Во второй главе - «Методические основы оценки надежности коммерческого банка» — обоснована система показателей оценки надежности коммерческого банка; выявлены методологические различия между РСБУ и МСФО в оценке, признании и классификации элементов финансовой отчетности; обобщены и систематизированы факторы, влияющие на формирование системы оценки уровня надежности коммерческого банка при трансформации финансовой отчетности по МСФО; уточнено понятие «трансформация отчетности»; проанализированы и систематизированы этапы трансформации финансовой отчетности для коммерческого банка;
разработана методика расчета показателей надежности коммерческого банка при трансформации финансовой отчетности.
В третьей главе диссертации - «Рекомендации по совершенствованию оценки надежности коммерческих банков» - проведена оценка надежности коммерческого банка по стандартам МСФО на основе разработанных методических положений; обоснованы пути по повышению надежности российских коммерческих банков в условиях финансовой глобализации.
В Заключении изложены основные результаты исследования.
Апробация результатов исследования. Основные выводы, рекомендации и предложения диссертационного исследования были доложены, обсуждены и одобрены на VI и VII Межвузовских конференциях аспирантов и докторантов «Теория и практика финансов и банковского дела на современном этапе» (2004-2005 гг., Санкт-Петербург), а также на Международной научно-практической конференции «Финансовые проблемы РФ и пути их решения: теория и практика» в (2005 г., Санкт-Петербург).
Публикации. Основные результаты диссертационной работы опубликованы в 7 научных работах общим объемом 1,83 п.л.
Особенности финансовой глобализации в банковском секторе
Глобализация в финансовой сфере - процесс неизбежный и неотвратимый. На протяжении двух последних десятилетий число финансовых компаний, предоставляющих услуги на международном рынке, непрерывно растет. Сегодня доля международных операций в их доходах весьма значительна.
К основным особенностям глобализации экономики можно отнести следующее:
рост влияния на мировой рынок кризисов, возникающих в отдельно взятой стране;
слияние промышленного и банковского капитала в развивающихся странах, ранее являющееся исключительной особенностью промышленно-развитых стран;
рост мирового рынка капитала, инвестиционного и валютного рынков;
развитие глобальных коммуникаций, рост обмена информацией, миграция кадров, расширение транснациональных корпораций и рынков сбыта, с одной стороны, и рост издержек, уменьшение прибыли, связанные со снижением географических возможностей, с другой стороны, способствовали новому развитию управления транснациональными корпорациями - глобальному маркетингу; рост значения наукоемких отраслей в структуре экономики;
введение в Европе евро создает предпосылки дальнейшего сближения национальных экономик и финансовых рынков и способствует созданию глобального механизма регулирования:
появление единой европейской валюты в январе 1999 года оказало существенное влияние на рынки ценных бумаг, особенно с фиксированной доходностью;
создание валютного союза способствовало тому, что многие инвесторы получили доступ к активам, ранее не включавшимся в инвестиционный портфель;
расширение инвестиционной базы за счет ценных бумаг, номинированных в евро, привело к повышению привлекательности рыночных методов финансирования.
При этом глобализация имеет как положительные, так и отрицательные последствия.
К положительным эффектам глобализации можно отнести:
предпосылки развития технологий, инноваций в области фундаментальной и прикладной науки вообще, а не только в финансовой сфере;
более быстрое и простое привлечение через границы ресурсов;
предпосылки создания наднациональных систем регулирования финансовых рынков, банковской деятельности и т.д.
К отрицательным последствиям глобализации можно отнести следующее:
неравномерное распределение прибыли между головными офисами и филиалами транснациональных корпораций способствует усилению различий между макроэкономическими показателями развитых и развивающихся стран; воздействие на экономику стран быстрого перемещения капитала, связанного с поиском лучших условий его применения;
финансовые кризисы, нестабильность крупнейших финансовых бирж, угроза экономического спада.
Конкуренция со стороны небанковских финансовых учреждений, инфляция, бурный рост финансовых инноваций в виде производных финансовых инструментов и услуг являлись важными предпосылками дерегулирования банковского рынка.
Процесс дерегулирования на Западе начался с конца 1960-х гг. когда в результате законодательных реформ были частично или полностью отменены, или существенной упрощены ограничения в сфере финансовой деятельности такие как:
создание, расширение филиальной сети, новых кредитных учреждений:
ограничения, запреты по тарифам или процентным ставкам;
появление новых видов услуг и финансовых инструментов банков;
выполнение операций с корпоративными ценными бумагами для коммерческих банков, в частности отмена запрета в США.
Вместе с тем, процесс дерегулирования банковского рынка способствовал:
росту конкуренции как внутри, так и между отдельными группами финансовых посредников. Усилилась конкуренция между банками, предоставляющими весь спектр банковских услуг и специализированными финансовыми организациями, выполняющими определенные банковские операции.
расширению банками перечня, предоставляемых банками услуг. Так, например, банки специализирующиеся исключительно на оказании услуг корпоративным клиентам стали привлекать денежные средства населения и мелких фирм, начали предоставлять потребительское кредитование.
Изменению форм ведения бизнеса, технологий банковского обслуживания, эффективной организации деятельности, созданию новых услуг способствовал процесс быстрого и массового распространения информационных технологий, основанный на широком применении средств автоматизации и телекоммуникационных сетей.
Показатели надежности коммерческого банка и их характеристика
Переход российских банков на МСФО большинством специалистов рассматривается с точки зрения обеспечения интересов внешних пользователей финансовой информации и необходимости интеграции России в мировую экономику. Очень важным аспектом банковской деятельности, на наш взгляд, является определение надежности того или иного банка в соответствии с требованиями МСФО.
Любой банк всегда стоит перед дилеммой: сконцентрировать свои усилия на росте прибыльности или на росте надежности. Очень редко банки в состоянии повышать свою надежность и прибыльность одновременно. Соответственно в целях получения больших прибылей для акционеров приходится жертвовать надежностью или наоборот, прибыльностью в интересах спокойствия клиентов. Следовательно, среди большого количества методов оценки надежности коммерческих банков остановимся на анализе соотношения «прибыльность-надежность».
Одним из показателей, используемых для оценки надежности коммерческого банка, являются собственные средства (капитал).
Собственные средства (капитал) включают собственные, а в ряде случаев и привлеченные средства, удовлетворяющие следующим критериям одновременно: стабильность, непотребляемость в процессе деятельности; независимость по отношению к правам кредиторов; отсутствие фиксированных начислений дохода. Л.Т. Гиляровская, С.Н. Паневина [41] дают следующее определение понятия собственных средств (капитала): «Собственными средствами (капиталом) банка является совокупность специально создаваемых фондов и резервов, предназначенных для обеспечения его экономической стабильности, поглощения возможных убытков и находящихся в использовании банка в течение всего периода его функционирования». Положение Банка России от 10.02.2003 № 215-П «О методике определения собственных средств (капитала) кредитных организаций» [10] не содержит определения понятия, ограничиваясь только перечислением того, что включается и исключается, при подсчете значения собственного капитала. Капитал банка выполняет важнейшие функции: обеспечение ресурсами для начала работы новой кредитной организации, создание базы для дальнейшего роста и расширения деятельности и ее регулирования, защита банка от риска, поддержание доверия к банку и его руководству со стороны потенциальных клиентов и контрагентов, обеспечение доступа к рынкам финансовых ресурсов.
Основным показателем оценки капитала является показатель достаточности капитала, однако, подходы к его расчету и нормированию различны. Достаточность капитала - это способность банка продолжать оказывать традиционные банковские услуги в том же объеме и того же качества вне зависимости от возможных убытков. Общим критерием определения достаточности капитала является поддержание его величины на таком уровне, при котором обеспечивается максимальная прибыль, с одной стороны, минимальный риск потери ликвидности и неплатежеспособности с другой стороны. Таким образом, достаточность капитала отражает общую оценку надежности банка. Следовательно, основной принцип достаточности капитала можно сформулировать следующим образом: величина собственных средств (капитала) банка должна соответствовать размеру активов с учетом степени риска. Вместе с тем излишняя капитализация банка негативно сказывается на результатах его деятельности, снижая эффективность использования собственных средств: мобилизация денежных ресурсов путем выпуска акций - дорогой способ финансирования по сравнению с привлечением заемных средств.
Определение оптимального объема банковского капитала, способа его оценки и решение вопроса, кто его должен устанавливать (государство или объективные рыночные механизмы), до настоящего времени остаются одними из самых спорных моментов в теории банковского дела.
Исторически сложилось три основных способа измерения банковского капитала: по балансовой стоимости или «общепринятым принципам бухгалтерского учета», по «регулируемым принципам бухгалтерского учета» и по рыночной стоимости. С точки зрения балансовой оценки капитал банка есть разность между совокупными активами банка и пассивами (обязательствами). Оценка капитала по регулируемым принципам бухгалтерского учета предполагает расчет его величины в соответствии с требованиями, установленными надзорными органами, регулирующими банковскую деятельность. Рыночная оценка капитала равна произведению рыночной стоимости одной акции на количество акций в обращении и отражает реальную ценность капитала банка как буфера, способного поглощать любые риски.
Принятая на сегодняшний день в России методика расчета норматива достаточности капитала в основных моментах соответствует процедуре, определенной действующим Базельским соглашением.
Оценка надежности коммерческого банка при трансформации финансовой отчетности
Наиболее актуальной задачей в условиях перехода банков на составление финансовой отчетности по МСФО является оценка надежности коммерческого банка. Используя алгоритм, предложенный в диссертационном исследовании, определим надежность коммерческого банка на примере Коммерческого банка «САНКТ-ПЕТЕРБУРГСКИЙ БАНК РЕКОНСТРУКЦИИ И РАЗВИТИЯ» (Открытое акционерное общество) (сокращенное наименование КБ «СПБРР» ОАО).
Проанализируем формирование системы показателей оценки надежности в результате трансформации по МСФО российской финансовой отчетности коммерческих банков. Проанализируем показатели (собственные средства (капитал) и финансовый результат) по бухгалтерскому учету, публикуемой отчетности и отчетности по МСФО. Для этого составим следующую табл. 3.1.
Как следует по данным таблицы, итоговые суммы собственных средств (капитала) по всем видам отчетности банка имеют разные значения. Проанализируем, чем вызваны данные расхождения (табл. 3.2)
Как следует по данным таблицы 3.2. на формирование собственных средств (капитала) существенное влияние оказало инфлирование уставного капитала + 90142 тыс. руб. и восстановление фондов (88890) тыс. руб. (Приложение № 9).Следует обратить внимание, что на формирование собственных средств (капитала) по МСФО - отчетности влияние оказали не только корректировки, вытекающие из методологических различий между РСБУ - отчетностью и МСФО - отчетностью, но и корректировки по публикуемой отчетности (7422) тыс. руб.- расходы будущих периодов, которые уменьшают пассив баланса.
Вместе с тем, если проанализировать корректировки по РСБУ -отчетности для приведения к МСФО - отчетности можно выявить факторы, которые повлияли на финансовые результаты (Приложение №10) и собственные средства (капитал) (Приложение №11).
Как следует из Приложения №10 факторами, влияющими на формирование финансового результата по МСФО - отчетности при трансформации данных по РСБУ - отчетности явились: формирование доходов и расходов методом начисления; методологические различия в подходах к оценке активов и пассивов; методологические различия в формировании расходов.
Как следует по данным Приложения №11, факторами, влияющими на формирование собственных средств (капитала) по МСФО - отчетности при трансформации данных РСБУ - отчетности, явились: формирование доходов и расходов методом начисления; методологические различия в подходах к оценке активов и пассивов; методологические различия в формировании расходов, влияние инфляции.
