Содержание к диссертации
Введение
Глава 1. Теоретические основы сбалансированной кредитной политики коммерческого банка 13
1.1. Сущность сбалансированной кредитной политики коммерческого банка 13
1.2. Критерии и показатели сбалансированности кредитной политики коммерческого банка .25
1.3. Виды сбалансированности кредитной политики коммерческого банка и методика их определения 40
Глава 2. Диагностика сбалансированности кредитной политики коммерческих банков .55
2.1. Анализ сбалансированности кредитной политики коммерческих банков .55
2.2. Проблемы обеспечения сбалансированной кредитной политики коммерческих банков 83
Глава 3. Направления обеспечения сбалансированной кредитной политики коммерческого банка .105
3.1. Формирование стратегии обеспечения сбалансированной кредитной политики коммерческого банка .105
3.2. Организационное и технологическое обеспечения сбалансированной кредитной политики коммерческого банка 119
3.3. Риск несбалансированности кредитной политики коммерческого банка: оценка и управление 134
Заключение 153
Список использованной литературы .
- Критерии и показатели сбалансированности кредитной политики коммерческого банка
- Виды сбалансированности кредитной политики коммерческого банка и методика их определения
- Проблемы обеспечения сбалансированной кредитной политики коммерческих банков
- Организационное и технологическое обеспечения сбалансированной кредитной политики коммерческого банка
Критерии и показатели сбалансированности кредитной политики коммерческого банка
Исходным моментом диссертационного исследования является раскрытие сущности сбалансированной кредитной политики коммерческого банка. Для этого проанализируем содержащиеся в экономической литературе трактовки кредитной политики, выявим общие признаки сбалансированности, обоснуем авторские подходы к раскрытию содержания сбалансированной кредитной политики коммерческого банка.
В современной экономической литературе содержится большое количество определений кредитной политики.
Согласно Современному экономическому словарю кредитная политика – это проводимая государством, правительством, банками политика кредитования, включающая в себя условия и методы предоставления внутренних и внешних кредитов, масштабы кредитования, порядок и условия взимания платы за кредит, предоставление льготных кредитов, целевую ориентацию кредитов2.
Кредитная политика по Кредитному словарю – это спланированная деятельность организации, которая направлена на контроль над проведением и использованием кредитов3.
Словарь финансовых терминов предлагает следующее определение кредитной политики: кредитная политика – это реализация контроля за проведением и использованием кредитов4.
Финансово-кредитный энциклопедический словарь трактует кредитную политику как совокупность мероприятий по управлению объемами кредитов и уровнем процентных ставок, регулированию рынка ссудного капитала. Кредитная политика – составная часть экономической политики государства, направленной на регулирование экономического роста страны, сдерживание инфляции, обеспечение занятости населения и выравнивание платежного баланса5.
В Большой советской энциклопедии кредитная политика представлена как система денежно-крeдитных мероприятий, которые используются государством для достижения определенных экoнoмичeских цeлeй6.
Существуют и другие интерпретации этого понятия. Например, классик теории управления банковскими финансами Джозеф Ф. Синки мл. дает свое определение: кредитная политика (Loan policy) — документально оформленная схема организации и контроля кредитной деятельности банка. Обычно этот документ освещает следующие компоненты кредитной политики: 1) общие правила предоставления кредитов; 2) классификация кредитов; 3) конкретные направления кредитной политики; 4) контроль качества; 5) кредитные комитеты7.
Схожее определение предлагает К.Р. Тагирбеков. Кредитная политика, по его мнению, представляет собой комплекс мероприятий банка по повышению доходности кредитных организаций и снижению риска8.
Панова Г.С. в своей книге «Кредитная политика коммерческого банка» дала следующее определение кредитной политике: это стратегия и тактика банка по привлечению ресурсов на возвратной основе и их инвестированию в части кредитования клиентов банка9.
Под кредитной политикой также понимается стратегия и тактика банка в области кредитных операций, она определяет задачи и приоритеты кредитной деятельности банков10. В ряде научных работ современных ученых-экономистов даются и другие трактовки кредитной политики: - кредитная политика - это стратегия и тактика банка по привлечению ресурсов на возвратной основе и их инвестированию, а в прикладном -детальный план, программа действий, от успешной реализации которой во многом зависят результаты деятельности банковского учреждения11; - кредитная политика - это определение направлений деятельности банка в области кредитно-инвестиционных операций и разработка процедур кредитования, обеспечивающих снижение рисков. Выработка грамотной кредитной политики - важнейший элемент банковского менеджмента12; - кредитная политика - банковский документ, который создается с целью контроля рисков в процессе кредитования и наиболее эффективного размещения ресурсов банка. Кредитная политика должна базироваться на кредитной стратегии банка и определять основные направления работы в части кредитования13; - кредитную политику можно определить как систему мер банка в области кредитования его клиентов, осуществляемых банком для реализации его стратегии и тактики, с определением приоритетов в процессе развития кредитных отношений, с одной стороны, и функционирования кредитного механизма - с другой14; - кредитная политика банка - важнейший инструмент обеспечения его финансовой устойчивости15.
Анализ приведенных выше определений позволяет сделать вывод о том, что кредитная политика рассматривается на разных уровнях: государства, организаций, банков. В рамках данного диссертационного исследования для нас представляет интерес кредитная политика коммерческих банков.
Несмотря на различия в трактовках кредитной политики коммерческих банков, можно выделить ряд общих черт данной политики, которые присутствуют во всех определениях.
Во-первых, кредитная политика банка является неотъемлемым элементом общебанковской политики. Целевые установки кредитной политики должны определяться стратегическими целями деятельности коммерческого банка: 1) повышение доходности коммерческого банка в целях обеспечения конкурентоспособности и прироста капитала; 2) совершенствование системы управления рисками; 3) постоянное расширение клиентской базы; 4) формирование диверсифицированной и устойчивой ресурсной базы; 5) внедрение и развитие методов современного маркетинга и PR; 6) улучшение качества и разнообразия ассортимента услуг. Во-вторых, кредитная политика связана с движением кредита. В-третьих, кредитная политика организует кредитный процесс коммерческого банка.
Виды сбалансированности кредитной политики коммерческого банка и методика их определения
Таким образом, применительно к раскрытию сущности сбалансированной кредитной политики коммерческого банка задача исследования, следовательно, состоит, прежде всего, в обосновании элементов кредитной политики, которые должны быть сбалансированы.
Следует отметить, что в экономической литературе, посвященной изучению кредитной политики коммерческого банка, не уделяется достаточного внимания исследованию ее сбалансированности. Примечательно, что в основной массе научных работ термин «сбалансированная кредитная политика» практически не употребляется. Очень мало авторов раскрывают сущность данного понятия. Причиной такого положения, с нашей точки зрения, является то, что рыночные отношения в России начали складываться относительно недавно, да и коммерческие банки появились не так давно. В условиях плановой модели экономики, функционирования одноуровневой банковской системы, государственных отраслевых банков, централизованных кредитных планов обеспечивать сбалансированность кредитной политики банкам просто не было необходимости. В настоящее время ситуация меняется кардинальным образом. Основополагающей целью кредитной политики коммерческого банка в рыночных условиях, когда постоянно происходят изменения, модификации, волнения, кризисы, является обеспечение ее сбалансированности. Важно помнить, что стабильная и сбалансированная кредитная политика коммерческого банка определяет его финансовую устойчивость в современных условиях нестабильного рынка и активного развития банковской системы, когда количество банков растет с каждым днем, и банковская конкуренция усиливается. Именно поэтому обеспечение сбалансированной кредитной политики является основополагающим моментом в развитии российского банковского кредитования.
В трудах отечественных ученых-экономистов можно найти ограниченное количество трактовок сбалансированной кредитной политики коммерческого банка.
По мнению Т.В. Родичевой, сбалансированная кредитная политика представляет собой совокупность важнейших элементов банковского управления в области активных операций, обеспечивающих реальную оценку факторов влияния и приводящих в состояние уравновешенности спрос на кредитные ресурсы и источники их обеспечения29.
Более подробное определение сбалансированной кредитной политики банка предлагает И.В. Лебедева: сбалансированная кредитная политика представляет собой совокупность важнейших элементов банковского управления в области активных операций, обеспечивающих состояние уравновешенности доходов и расходов банка, баланс спроса на кредитные ресурсы и способов их обеспечения и включающих в себя оценку кредитного риска, управление ставкой процента по кредитам с учетом уровня инфляции и курсов иностранных валют (оценка валютного риска), а также управление в области объемов и структуры активных операций30.
По нашему мнению, в перечисленных трактовках сбалансированной кредитной политики коммерческого банка имеется ряд недостатков: параметры сбалансированной кредитной политики даются без какой-либо методологической увязки друг с другом; в определении, данном Т.В. Родичевой, говорится об уравновешенности только двух параметров кредитной политики - спроса на 29 Родичева, Т.В. Кредитная политика коммерческого банка в условиях макроэкономической нестабильности: автореферат дис. на соиск. уч. степ. канд. экон. наук / Т.В. Родичева. – М., 2009. – С. 5. 30 Лебедева, И.В. Кредитная политика коммерческого банка в условиях финансового кризиса [Текст] / И.В. Лебедева // Международный журнал экспериментального образования. – 2011. – № 8. – С. 239. кредитные ресурсы и источников их обеспечения. Вместе с тем существуют и другие элементы кредитной политики, между которыми должна быть обеспечена уравновешенность. Эти элементы также должны найти отражение в определении сбалансированной кредитной политики коммерческого банка; указание И.В. Лебедевой в своем определении на уравновешенность (то есть равенство) доходов и расходов банка противоречит стратегической цели деятельности коммерческих банков - прибыльному функционированию; Т.В. Родичева и И.В. Лебедева считают сбалансированную кредитную политику коммерческого банка элементом управления в области активных операций. Вместе с тем, активные операции включают в себя не только кредитные операции. К тому же кредитная политика банка не может строиться без учета спроса клиентов на кредитные продукты банка и формирования банком соответствующей ресурсной базы, то есть кредитная политика имеет безусловную связь и с пассивными операциями банка; из определения Т.В. Родичевой не понятно, о каких важнейших элементах банковского управления в области активных операций идет речь.
В ряде других работ ученых-экономистов Т.С. Павленко31, А.И. Третьякова32, М.М. Новосельцевой33 содержится лишь указание на необходимость обеспечения сбалансированной кредитной политики коммерческого банка. При этом сущность данной политики не раскрывается.
Авторская позиция исходит из того, что балансируемые элементы кредитной политики коммерческого банка должны определяться такими важнейшими аспектами кредитной деятельности банка, как формирование ресурсной базы кредитования, размещение ресурсной базы кредитования, финансовый результат кредитных операций.
Проблемы обеспечения сбалансированной кредитной политики коммерческих банков
Коммерческие банки в разные периоды времени осуществляют различную кредитную политику. На уровень ее сбалансированности могут оказывать влияние различные факторы. К ним можно отнести конъюнктуру кредитного рынка, межбанковскую конкуренцию, склонность руководства банка к риску, достаточность ресурсной базы банка, потребности клиентов.
Поскольку сбалансированность кредитной политики коммерческого банка может быть разной, то отсюда возникает вопрос об идентификации отдельных видов сбалансированности кредитной политики, их качественной характеристике, определении отличий между ними. Каждый вид сбалансированности кредитной политики коммерческого банка должен опираться на определенную систему взаимосвязанных показателей.
Виды сбалансированности позволяют комплексно оценить кредитную политику банка, выявить определенные проблемы, узкие места в ее реализации, обосновать возможные направления ее совершенствования.
Виды сбалансированности кредитной политики коммерческого банка целесообразно определять на основе оценки критериев и показателей сбалансированности, предложенных в параграфе 1.2 диссертационного исследования. На основе степени соответствия показателей сбалансированности нормативам или установленным критериальным значениям, по нашему мнению, правомерно выделить три вида сбалансированности кредитной политики коммерческого банка: сбалансированный, недостаточно сбалансированный и несбалансированный. Сбалансированная кредитная политика коммерческого банка – это устойчивая кредитная политика, в которой по всем показателям сбалансированности обеспечивается их уравновешенность или их соответствие установленным нормативным значениям. Характеризуется данный вид кредитной политики сбалансированностью спроса клиентов на кредитные ресурсы банка и их предложения банком, количественным и качественным соответствием размещенных кредитных ресурсов банка и источников их формирования, сбалансированностью доходности и риска кредитных операций банка.
Руководство коммерческого банка должно стремиться к обеспечению сбалансированной кредитной политики для того, чтобы усилить устойчивость и эффективность своей финансовой деятельности, а также снизить негативное воздействие кризисных явлений на кредитный процесс в целом. Поэтому данная кредитная политика представляет собой комплексную протекционистскую политику кредитной деятельности банка.
Проведение банком сбалансированной кредитной политики способствует укреплению взаимодействия внутри банка между всеми подразделениями, задействованными в процессе кредитования, качественному росту объемов кредитования, совершению кредитных сделок даже при наступлении спада в экономике или других негативных условиях, осознанию каждым кредитным сотрудником своей обязанности действовать именно в ее рамках, принятию кредитных решений, улучшающих кредитную культуру банка.
Каждый коммерческий банк для обеспечения сбалансированной кредитной политики должен стремиться усовершенствовать кредитный процесс, опираясь на разработку новых высоких стандартов качества для кредитного портфеля, и разработать собственную уникальную систему контроля, мониторинга кредитного риска, лимитирования, характерную для отдельно взятого банка. Баланс финансовых показателей и качественных зависимостей совокупности критериев сбалансированности может быть достигнут только при сбалансированном подходе подразделений банка к обеспечению кредитного процесса в целом. Сбалансированная кредитная политика должна обеспечиваться профессиональным мастерством работников, сопровождающих кредитные сделки, на каждом уровне кредитного процесса. Сбалансированность кредитной политики может достигаться путем проведения взвешенных и рациональных действий при ее реализации, при этом основная роль уделяется повышению качества кредитного процесса, снижению кредитных рисков и повышению маржинальности проводимых операций в общем доходе банка. При соблюдении максимально возможных количественных и качественных соответствий установленных критериев можно говорить о том, что кредитная политика банка является сбалансированной.
Недостаточно сбалансированная кредитная политика коммерческого банка – это кредитная политика, в которой не по всем показателям сбалансированности обеспечивается их уравновешенность или их соответствие установленным нормативным значениям. Характеризуется данная политика недостаточной сбалансированностью спроса клиентов на кредитные ресурсы банка и их предложения банком, неполным количественным и качественным соответствием размещенных кредитных ресурсов банка и источников их формирования, а также недостаточной сбалансированностью процентной маржи, просроченной ссудной задолженности и обесценения кредитного портфеля банка.
Организационное и технологическое обеспечения сбалансированной кредитной политики коммерческого банка
Итоговая оценка вида сбалансированности кредитной политики банков «N» и «Z» по критерию сбалансированности объема и характера размещенных кредитных ресурсов и источников их формирования представлена в приложениях 2 и 4.
Анализ свидетельствует о том, что банк «N» по критерию сбалансированности объема и характера размещенных кредитных ресурсов и источников их формирования проводил: - недостаточно сбалансированную кредитную политику на начало 2008г.; - несбалансированную кредитную политику на начало 2009 - 2014 гг. Сбалансированная кредитная политика по анализируемому критерию вовсе не проводилась банком «N» за исследуемый период времени. Банк «Z» по критерию сбалансированности объема и характера размещенных кредитных ресурсов и источников их формирования проводил: - недостаточно сбалансированную кредитную политику на начало 2009 и 2014гг.; - несбалансированную кредитную политику на начало 2008г. и 2010 -2013гг. Сбалансированная кредитная политика по анализируемому критерию также не проводилась банком «Z» за исследуемый период времени.
Несбалансированность объема и характера размещенных кредитных ресурсов и источников их формирования связана с несоблюдением банком «Z» «золотого правила» банковской деятельности о соответствии объема и характера размещаемых и привлекаемых ресурсов. В связи с этим у банка может возникнуть риск потери ликвидности, если баланс между кредитной и депозитной базой не будет выровнен. Очевидно, что у руководства банка «Z» отсутствует курс проводимой кредитной политики, ориентированный на обеспечение ее сбалансированности. Текущая выгодность размещения кредитных ресурсов с нарушением срочности их соответствия привлекаемым ресурсам превосходит другие стратегические цели банка «Z». Большие расходы по депозитам несут за собой риск недополучения прибыли, то есть основная цель банковской деятельности – получение прибыли – теряется.
В отличие от банка «Z» приоритетом кредитной деятельности банка «N» является получение максимального дохода, несмотря на высокий риск. Банк «N» проводит агрессивную политику размещения своих средств в кредиты, а банк «Z» – агрессивную политику привлечения своих средств в депозиты.
Таким образом, ресурсная политика банков «N» и «Z» – рискованная политика, так как она несет определенные потери, связанные с разбалансировкой по времени и стоимости привлеченных и размещенных ресурсов. Разбалансированность размещенных и привлеченных ресурсов по срокам банков «N» и «Z» связана с нарушением соответствия их объема и характера. Причинами такого несоответствия могут быть: пробелы в системе планирования и управления денежными потоками привлеченных и размещенных ресурсов, неспособность учитывать общие макроэкономические ограничения на возможности реализовать сформированные потребности с точки зрения конъюнктуры рынка и возможностей выхода на фондовые рынки, а также несбалансированность политики привлечения и размещения ресурсов.
В данной ситуации даже при соблюдении обязательных нормативов ликвидности двух банков возникает возможность появления риска ликвидности в будущем. Конечно, долгосрочные активы могут обеспечиваться краткосрочными пассивами, но это приводит к появлению высоких банковских рисков. Анализ сбалансированности доходности и риска кредитных операций банков Данные для анализа представлены в приложении 1 по банку «N» и в приложении 3 по банку «Z» (Анализ сбалансированности доходности и риска кредитных операций). Оценим по банку «N» сбалансированность процентной маржи и просроченной ссудной задолженности на основе темпов их роста, то есть сравним доходность кредитной деятельности с риском потери невозвращенной ссудной задолженности и неполучения дохода по просроченной задолженности (рисунок 10). При этом будем исходить из предположения о том, что риск в данном случае прямо пропорционален доходности, то есть чем выше темп роста просроченной задолженности, тем меньше ожидаемого дохода получит банк. Темпы роста процентной маржи и просроченной ссудной задолженности банка «N» В 2008-2009гг. банк получал адекватные его кредитным вложениям доходы. Однако за счет того, что в начале 2010 года были привлечены слишком дорогие ресурсы (из-за того, что большой объем ссудной задолженности не был возвращен заемщиками вовремя и перешел в разряд просроченной задолженности), процентные расходы существенно увеличились (более чем в 2 раза по сравнению с предшествующим периодом). Как следствие этого, процентная маржа банка уменьшилась в 7 раз. Проведенная банком рационализация расходов позволила уменьшить их более чем в 5 раз (01.01.11 -21 726 тыс. руб., 01.01.10 - 117 479 тыс. руб.) и восстановить уровень процентной маржи (01.01.09 – 75 930 тыс. руб., 01.01.10 – 10 879 тыс. руб., 01.01.11 – 79 680 тыс. руб.). Именно поэтому в период 2010 – 2012гг. по банку отмечались существенные колебания темпов роста процентной маржи (01.01.10 – 14%, 01.01.11 – 732%).
Что касается просроченной ссудной задолженности, то она возникла из-за постоянной реструктуризации ссуд одних и тех же заемщиков. Банк пошел на экстренные меры и вынес на просрочку повторно реструктурированные ссуды, непогашенные крупными заемщиками (максимальный размер просроченной задолженности на 01.01.09 – 72 026 тыс. руб.). После судебных разбирательств большая часть просроченной задолженности была списана за счет резервов, что негативным образом отразилось на финансовой стабильности банка. Уменьшение темпов роста просроченной задолженности (на 01.01.09 – 129%, на 01.01.10 – 4%) было достигнуто за счет резервов банка, а не за счет реализации залогов заемщиков. Заложенное имущество оказалось неликвидным в кризисный период времени из-за несовершенства методов оценки предметов залога.
Таким образом, в 2010 – 2012гг. наблюдался явный дисбаланс процентной маржи и просроченной ссудной задолженности.
В последующем банк стал уделять больше внимания данной проблеме и достиг на начало 2014 года сбалансированности между темпами роста процентной маржи и просроченной ссудной задолженности. Анализ сбалансированности доходности и риска кредитных операций банка «N» также позволяет сравнить темпы роста процентной маржи с темпами роста обесценения кредитного портфеля, то есть сравнить доходность кредитной деятельности с кредитным риском вследствие неисполнения или ненадлежащего исполнения заемщиками своих обязательств.
На рисунке 11 представлено сравнение темпов роста процентной маржи и обесценения кредитного портфеля банка «N».
Из-за того, что большой объем ссудной задолженности не был возвращен одним крупным заемщиком вовремя, банк был вынужден привлечь в начале 2010г. слишком дорогие ресурсы, что прямым образом отразилось на резком уменьшении процентной маржи.
