Введение к работе
Актуальность темы исследования. Банковский сектор является важнейшей сферой национального хозяйства, от эффективности деятельности которого в значительной степени зависит развитие экономики страны. Современная российская банковская система функционирует в условиях недостаточной развитости финансовых рынков, усилении монополистических тенденций и обострении конкуренции между коммерческими банками при наличии инфляции, неустойчивости экономической среды и генерировании значительных рисков при осуществлении активных и пассивных банковских операций. Приоритетное место в связи с этим приобретает проблема комплексного взаимосвязанного управления активами и пассивами банков с целью обеспечения высокой прибыльности банковской деятельности, повышения устойчивости и надежности банков и банковской системы страны в целом.
Мировая практика свидетельствует о том, что аналогичные причины развития западных банков в середине 80-х годов (инфляция, изменчивость процентных ставок, глобализация экономики и развитие внешнеэкономической деятельности, усиление конкурентной борьбы между странами и банками) послужили мощным толчком к переориентации банков с изолированного управления активами и пассивами на методы их комплексного сбалансированного управления. Тем не менее, разработанные за рубежом принципы и методы управления могут быть применимы к условиям нашей страны лишь в ограниченной степени. Это обусловлено в первую очередь тем, что российские банки лишены многих надежных инструментов и вынуждены функционировать в условиях более масштабных и разнообразных рисков, чем банки западных стран.
Большинство отечественных монографий, учебников и учебных пособий по банковскому делу до сих пор основное внимание уделяют раскрытию сущности, изучению и обоснованию методов управления активами или пассивами коммерческих банков как самостоятельными объектами. Принципиально новые и сложные вопросы комплексного
взаимосвязанного управления активами и пассивами весьма слабо отражены в экономической литературе. Это обуславливают острую необходимость для российских коммерческих банков теоретического и методического решения проблемы комплексного сбалансированного управления активами и пассивами как единым сложно структурированным объектом менеджмента, что определяет актуальность темы диссертационного исследования.
Степень разработанности проблемы. Наиболее полно подходы к управлению активами и пассивами банка представлены в исследованиях зарубежных специалистов С.Л. Брю, Д.Д. Ван-Хуза, Ч. Вельфеля, Э.Долана, К.Р. Макконела, Н.Б. Мерфи, Р.Л. Миллера, Д. Полфремана, П. Роуза, Дж. Синки мл., Ф. Форда. Современный уровень разработки данной проблемы в нашей стране, а также наиболее важные тенденции развития взглядов на управление активами и пассивами банков отражены в работах отечественных ученых и специалистов, среди которых следует выделить Е.В. Белика, Г.Н. Белоглазову, Э.Н. Василишена, О.В. Гончарук, А.Г. Грязнову, СМ. Ильясова, Г.Г. Коробову, Л.П. Кроливецкую, О.И. Лаврушина, В.Е. Леонтьева, Г.С. Панову, В.П. Попкова, A.M. Тавасиева, в значительной степени развивших методологию и разработавших методики решения этой проблемы и адаптировавших зарубежный опыт к специфике российских условий.
Вместе с тем, в экономической литературе не нашли достаточного отражения проблемы анализа взаимосвязи между активами и пассивами коммерческих банков с учетом соотношения доходности, ликвидности и рисков и формирования на этой основе комплексной модели взаимосвязанного управления активами и пассивами, что и определяет цель и задачи диссертационного исследования.
Цель и задачи диссертационного исследования. Целью диссертационной работы является разработка и научное обоснование методических положений и практических рекомендаций по формированию системы комплексного сбалансированного управления активами и пассивами коммерческих банков.
В соответствии с данной целью в работе были поставлены и решены следующие основные задачи:
выполнен анализ объема, динамики и структуры активов и пассивов банковской системы Российской Федерации;
обобщены теоретические концепции, методы регулирования и управления активами и пассивами коммерческого банка, применяемые в зарубежной и российской теории и практике;
разработана классификация рисков, генерируемых при управлении активами и пассивами;
разработана комплексная модель оптимизации формирования структуры активов и пассивов, обеспечивающая максимум доходности при фиксированном уровне рисков и ликвидности коммерческого банка;
разработаны методические основы финансового управления коммерческим банком на основе оптимизации пропорций распределения активов и пассивов.
Предметом исследования в диссертационной работе является система управления активами и пассивами коммерческих банков.
Объектом исследования в диссертационной работе является деятельность коммерческих банков РФ в рыночных условиях.
Теоретической и методологической основой диссертационного исследования явились труды отечественных и зарубежных экономистов, посвященные вопросам управления активами и пассивами, банковского менеджмента. В работе использованы законодательные акты Российской Федерации, нормативные документы Центрального банка Российской Федерации, международных финансовых организаций, статистическая и аналитическая информация российских коммерческих банков.
В процессе научного исследования были применены методы системного, сравнительного и логического анализа, а также методы группировки, классификации, линейного программирования.
Научная новизна диссертационного исследования заключаются в следующем:
уточнено содержание управления активами и пассивами как сферы управленческой деятельности коммерческого банка, связанной с обоснованием и реализацией эффективных методов привлечения собственных и заемных ресурсов и их размещения в высокодоходные активы при заданном уровне ликвидности и рисков;
разработана классификация способов регулирования активов и пассивов в зависимости от целей и объектов воздействия;
на основе обобщения теоретических концепций и методов
управления активами и пассивами коммерческого банка обоснована
необходимость применения комплексного сбалансированного подхода при управлении активами и пассивами путем оптимального сочетания доходности, надежности и ликвидности банка;
разработана комплексная модель формирования сбалансированной структуры активов и пассивов и ее оптимизации; обоснованы целевые параметры и ограничения модели.
Практическая значимость результатов диссертационного исследования заключается в том, что методические рекомендации и разработанная комплексная модель оптимизации структуры активов и пассивов могут быть использованы отечественными банками в целях повышения эффективности их деятельности.
Основные методические положения, выводы и практические рекомендации по комплексному управлению активами и пассивами коммерческих банков были использованы в практике работы Восточно-Европейской Финансовой Корпорации.
Теоретические положения диссертационной работы используются в
учебном процессе в ГОУ ВПО «Санкт-Петербургский инженерно-
экономический университет» при изучении дисциплин
«Деньги.Кредит.Банки», «Деятельность коммерческого банка»,
«Управление финансами в коммерческом банке».
Апробация работы. Основные положения, выводы и рекомендации диссертационного исследования прошли апробацию на VIII конференции аспирантов и докторантов «Теория и практика финансов и банковского дела на современном этапе» (Санкт-Петербург, 2006 г.), а также на 2-ой международной научной конференции «Финансы, кредит и международные экономические отношения в XXI веке» (Санкт-Петербург, 2007 г.).
Объем и структура диссертационной работы. Структура диссертационной работы определена целью и задачами исследования. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка
